文档介绍：pany slogan in here 投资银行风险管控第十一章 pany slogan in here 易员频频出没魔鬼交易员频频出没 pany slogan in here 易员频频出没魔鬼交易员频频出没 pany slogan in here 易员频频出没魔鬼交易员频频出没 pany slogan in here 易员魔鬼交易员尼克里森( Nick Leeson ):损失 14 亿美元直接让巴林银行破产 1995 年巴林银行 28 岁的年轻交易员尼克·理森,在未经授权的情况下,以银行的名义认购了价值 70 亿美元的日本股票指数期货,并以买空做法在日本期货市场买进价值 200 亿美元的短期利率债券。阪神地震后,日本债券市场一直下跌,巴林银行因此而损失近 14 亿美元,不得不宣布倒闭。 pany slogan in here 易员魔鬼交易员?井口( Toshihide Iguchi ):做了 11 年假账隐瞒 11 亿美元亏损 1984 年至 1995 年间在大和银行纽约分部负债券交易及清算的副行长井口,他既管前线交易又管后线结算,做美国国债交易时出现的亏损就通过制造假会计凭证的方式加以隐藏。他还一度被称为工作狂,没想到却是一直在疯狂做假账。 11 年间他共做假帐 30000 多笔,直到 1995 年 7月 24 日,他自己致函大和银行董事长,坦白其不轨行为,大和银行管理层才知悉真相。 pany slogan in here 易员魔鬼交易员约翰-拉斯纳克( John Rusnak ): 5年违规日元交易损失 亿美元约翰从 1996 年至 2001 年间可以一直隐瞒这其从事日元外汇交易的亏损。到 2001 年他最后一笔交易前,其亏损额已经从 1997 年的 2910 万美元扩大到了 3亿美元。约翰最后一笔倒霉的交易是卖出超过 30 万美元的期权,将他为爱尔兰联合银行造成的总损失定格在了 亿美元。 pany slogan in here 易员魔鬼交易员杰洛米·柯维尔(Jerome Kerviel) :未经授权从事投机交易损失 71 亿美元自 2007 年开始,科维尔用公司资金对欧洲股指期货未来的走向投下了做空的巨额筹码, 并创设了虚假的对冲头寸,以掩盖自己的操作。 2008 年 1月兴业银行管理部门发现一笔高达 500 亿欧元的多头股指期货交易源头不明,才暴露了科维尔的短期疯狂行为。 pany slogan in here 易员现象分析魔鬼交易员现象分析?莎士比亚说; “金钱是最有魅力的魔鬼, 而交易员,是离魔鬼最近的人。”?金融市场从不缺乏魔鬼交易员,他们的作案动机、手法、事发的原因,惊人的类似:都是渴望获得成就的普通人;都无法正视自己的失利,被“总能赢回来”的赌徒心理驱动,不择手段违规交易,或是虚拟造账户,或是盗用账户,不断追加赌码, 大大超过公司规定的持仓上限;结果由于误判形势,愈陷愈深;都为金融机构带来了巨额损失,最终受到了惩罚,或是被逐出金融圈,或是锒铛入狱。 pany slogan in here 易员现象分析魔鬼交易员现象分析?投行明星?“华尔街和好莱坞是一样的,都是捧明星,为了成为明星,交易员可以不顾一切地去冒险。”加拿大皇家银行担任风险管理顾问的陈思进这样说。而 31 岁的交易员柯维尔就告诉检察人员,他想让自己看上去与众不同,拿到更高奖金。尼克·里森也坦言,他进入新加坡时,只想着可以引人注目。?交易员的薪酬制度,简单来说就是“多赚多得”。在法兴银行,一个前台交易员可以拿到账面利润的 2% 到 5% ,年薪从几十万到几百万欧元不等;而中台员工的年薪只有三万到四万欧元,后台更少,只有两到三万欧元。曾在美国前五大投行之一工作的前台交易员徐先生(化名)透漏,他们的奖金,可以达到账面利润的 7% 到 10% 。