文档介绍：信贷关系中的信息不对称性及其对策
[ 摘要] 现代市场经济,是高度发达的商品经济,也是8tt t 8. com高度信用化、信息化的商品经济。因此. com,研究和探讨信贷关系中银行与企业之间的信息分布、信息沟通、信息识别、信息处理8tTt8等,对于防范和化解信贷风险,支持市场经济发展,都具有十分重要。本文想就信贷关系中的信息不对称性作初步分析。
现代市场经济,是高度发达的商品经济,也是8tt t 8. com高度信用化、信息化的商品经济。因此. com,研究和探讨信贷关系中银行与企业之间的信息分布、信息沟通、信息识别、信息处理8tTt8等,对于防范和化解信贷风险,支持市场经济发展,都具有十分重要。本文想就信贷关系中的信息不对称性作初步分析。
(一)、信息不对称的主要表现形式
这里所说的信息不对称,是指银行与企业之间信息的不对称分布。在信贷关系中,作为dddtt信贷支持的每一个企业都可能了解和掌握银行的信贷政策、信贷制度、信贷监管等银行信息,而银行却不可能握每个贷款企业的全部8ttT8信息,这就形成了信贷关系中的信息不对称性,而企业具有信息优势,使银行经常处于不利8 tT 地位。信贷信息的不对称问题,在目前我们sSBbWw市场经济欠发达、信用环境不完善的背景下,表现得尤为突出。主要有以下三个方面:
1、信息源占有不对称
企业与银行相比
,在信息源的占有上具有很强的优势。
其一是企业经营者直接掌握着企业的全部8ttT8信息,包括www .ddd tt. com资产、负债、现金流动情况8 tt t 8. com、生产经营情况8 tt t 8. com、资金运用情况8 tt t 8. com、企业偿债能力和获利能力、企业发展前途和规划等,同时ssbbww. com也深谙自身的全部8ttT8风险信息。而银行作为dddtt主要债权人,在两权分离体制下,对企业本该知悉的信息往往 t8. com知之较难,知之较少。加之在经济体制转轨过程中,企业融资多元化,资金流量隐蔽、流向多变,更增加. com了银行了解和掌握企业信息的难度。这样,一方面制着企业所有8 tt 者和银行投入的所有8 tt 资源;另一方面着有关这些资源运转状况的所有8 tt 信息。这种情况8 tt t 8. com很可能资金在安全性和流动性上遭受风险和损失。其二是企业掌握着大量的市场相关信息,而银行在目前条件下,却不可能企业的市场相关信息,而且市场信息容量瞬息万变,银行要掌握包罗万象的市场信息确实力不从心。
2、沟通目的不对称
银行与企业沟通信息的目的,是确定信贷支持和限制的企业、项目和产品,确定对企业、项目和产品支持程度
,确定对企业、项目和产品的信贷管制力度,具有多项选择性,而企业与银行沟通信息的目的是单项选择,就是支持。由于. com沟通目的的不对称,而企业又具有信息源优势,这就必然为企业对银行的信息传递,提供了广泛
8ttt8
的选择性,宽幅的伸缩性,同时ssbbww. com也是8tt t 8. com经营者产生道德风险的温床。一个项目为了dd dtt. com取得信贷支持,项目经营者可以
t8. com
专业分工的特殊信息,给项目的市场前景进行美化和润色,对市场风险信息进行人为的调节和压缩。一个企业为了dd dtt. com信贷支持,经