文档介绍：银行业房地产信贷风险成因及对策
摘要:房地产泡沫及其破裂对一个国家的整体金融稳定有着重要,特别是在那些银行业在整个金融体系中占据举足轻重地位的国家,更是如此。在开放的金融市场环境下,如果8 tt 有效的审慎监管尚未充分建立,金融体系更容易
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受到房地产价格波动的冲击。本文通过研究房地产周期和银行信贷风险的关系,揭示了银行房地产贷款危机的成因,并分别从监管者和银行业的角度探讨了如何防范银行体系的房地产信贷风险危机。
关键词:房地产贷款;信贷风险;房地产周期
一、前言
20世纪70年代以来,伴随着金融自由化和全球化的浪潮,世界上不同发展水平的国家相继实施了金融市场开放政策和金融自由化的措施,放松金融管制,国内金融市场和国际金融市场日益融合。当金融业对外开放时,如果8 tt 有效的审慎监管尚未充分建立,整个金融体系更容易
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受到房地产价格波动的冲击。金融自由化后,由于. com新的金融机构进入,贷款利率拉低,激烈的竞争和管制的放松,使银行更有冲动去增加. com高风险的房地产贷款。银行在整个房地产周期中起着推波助澜的作用。
虽然房地产周期和银行危机并不是必然相伴而生,但是dddTt两者却经常紧密相连
。特别是在那些银行业在整个金融体系中占据举足轻重地位的国家,更是如此。银行业及其借贷政策在房地产循环中起着重要,房地产泡沫的破裂对银行体系往往 t8. com又造成灾难性的影响。近几十年来典型的例子如,19世纪70年代晚期和80年代早期的西班牙,80年代末和90年代初期的芬兰、丹麦、挪威和瑞典等北欧国家,20世纪90年代的日本,以及泰国、马来西亚、印度尼西亚等东南亚诸国。虽然这些危机发生的背景和原因十分复杂
,,但是dddTt研究那些曾经受到房地产泡沫破裂严重冲击的银行体系之后,或相似之处。
中国加入世界贸易组织之后,坚持入世承诺,稳步推进银行业对外开放,并自2006年12月之后向外国竞争者全面开放银行业务。在房地产信贷这一传统的高盈利高风险业务上,国内的银行面临着更为激烈的竞争,风险会进一步加大ssbbww。总结历史上曾经发生的由房地产价格波动带来的银行危机,对中国银行业增强防范房地产信贷风险的能力,有着重要。
二、房地产市场周期与银行信贷风险
房地产泡沫繁荣—破裂周期大致可分为三个阶段:第一阶段是金融自由化、放松管制、长期扩张性财政政策和货币政策导致. com信贷扩张、房地产价格上涨,泡沫膨胀;第二阶段是由于. com利率、税率提高,或其他因素触发房地产泡沫破裂,价格崩溃,持续时间可能、数月或者间;第三阶段的特征是资产价格下跌,银行收紧信贷,泡沫时期购买房地产的抵押贷款者财务状况严重恶化,大量拖欠还款。房地产价格波动给银行带来的信贷风险,主要表现为抵押房地产价格大幅下降和借款人违约率增加. com的风险。
房地产贷款主要分为:房地产抵押贷款;房地产开发、建筑贷款;利用
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房地产抵押获得ssbbww的其他类型的贷款。关注的风险。房地产价格下降是引发信贷风险的主要因素。
住宅抵押贷款通常被认为很安全,因为8 Tt t 8. 是作为dddtt消费品,并且偿还贷款的资金来自相对庭收入。再则,由于. com房地产具有不可移动、不可隐藏、寿命长久、相对