文档介绍：财务报告分析的产生与发展
为贷款银行服务的信用分析;为投资人服务的收益分析;为经营者服务的管理分析;自我分析;内部分析出现以后,内部分析和外部分析构成了完整的财务报告分析体系。
定义: 所谓财务报告分析,就是以财务报告为主要依据,采用科学的评价标准和适用的分析方法,遵循规范的分析程序,通过对企业的财务状况、经营成果和现金流量等重要指标的比较分析,从而对企业的财务状况、经营情况及其效绩作出判断、评价和预测的一项经济管理活动。
2、特征: 上述含义表明了财务报表分析具有三个特征:
第一,财务报告分析是在财务报表所披露信息的基础上,进一步提供和利用财务信息。
第二,财务报告分析是一个判断过程。
第三,科学的评价标准和适用的分析方法是财务报表分析的重要手段。
财务会计报告主要是总结企业过去所发生的经济业务及其结果。
财务报表分析的目标
根本目标:为报表使用者提供决策依据。
具体目标:受分析主体和分析服务对象的制约。
投资者;债权人;经营者;政府;企业职工;业务关联企业;社会公众
财务报表分析的内容:
财务报表分析、资产负债表分析、利润表分析、现金流量表分析、所有者权益变动表分析、财务能力分析、偿还能力分析、营运能力分析、盈利能力分析、发展能力分析、财务综合能力分析、财务运用分析、企业财务危机预警分析、Excel在财务分析中的运用
财务报表分析的形式
内部分析和外部分析、全面分析和专题分析、静态分析和动态分析
财务报告分析的局限性和发展预测
局限性:(1)以历史成本计量属性的缺乏时效性;(2)不同会计政策下分析结果的差异性;(3)缺乏其他经济资源的反映;(4)主观人为因素;(5)会计稳健性原则;(6)分析方法的准确性;(7)按年度分报告无法提供反映长期潜在的信息;(8)大数据时代的压力与突破
发展预测:人力资源因素的财务分析、绿色环保信息分析、衍生金融工具…
增强实效性;现代技术手段;大数据背景…
第2章财务报告分析程序与方法
企业负责人对本企业财务报告的真实性、完整性负责。
财务报告分析的程序与步骤
财务分析信息收集和整理阶段、战略分析阶段、财务分析实施阶段、财务指标分析、基本因素分析、财务分析综合评价阶段
财务报告分析的信息基础
财务分析信息的种类
企业内部信息:企业财务报告、财务计划、招股说明书、上市公告书及其他资料
企业外部信息:注册会计师的审计报告、行业财务信息、中介机构的评估报告等
定期信息:会计信息、统计信息、综合经济部门信息、中介机构信息
不定期信息:宏观经济政策信息、企业间不定期交换信息、国外经济信息、主要报纸杂志信息等
实际信息:指反映各项经济指标实际完成情况的信息
标准信息:用于作为评价标准而收集与整理的信息(预算信息、行业信息)
财务报告分析的方法与技术
:是指将实际达到的数据同特定的各种标准相比较,从数量上确定其差异,并进行差异分析或趋势分析的一种分析方法。
:差异分析、趋势分析
:绝对数比较、相对数比较(百分比、结构比重、比率)
:比较分析法只适用于同质指标的数量对比,因此,在运用此法时应特别注意相关指标的可比性。
1、比率分析法的含义和作用
比率是两数相比所得的值。在财务报表中,具有重要联系的相关数字比比皆是,可以计算出一系列有意义的比率,这种比率通常叫做财务比率。利用财务比率,包括一个单独的比率或者一组比率,以表明某一个方面的业绩、状况或能力的分析,就称为比率分析法。
2、财务比率的类型
获利能力比率、偿债能力比率、营运能力比率和获现能力比率。
1、因素分析法的含义和应用
是指把整体分解为若干个局部的分析方法。具体包括两种:
比率因素分解法
差异因素分解法(连环替代法)
比率因素分解法:是指把一个财务比率分解为若干个影响因素的方法。例如,资产收益率可以分解为资产周转率和销售利润率两个比率的乘积。财务分析中著名的“杜邦分析体系”就是比率因素分解法的代表。
差异因素分解法:
定基替代法是测定比较差异成因的一种定量方法。按照这种方法,需要分别用实际值替换影响因素的基数(可以是历史数、预算数等),以测定各因素对财务指标的影响。
连环替代法是一种测定比较差异成因的定量分析方法,它往往按一定顺序,采用连环替代的方式分析差异因素。
股东权益比率
在财务分析中,“现金”有四种概念:
现金1=库存现金;
现金2=货币资金;
现金3=货币资金+交易性金融资产;
现金4=货币资金+交易性金融资产