文档介绍：中国证券市场监管问题剖析【摘要】中国证券市场作为一个新兴市场,在经济高速发展的今天具有广阔的发展前景。二十一世纪是科技信息经济发展的时代,这对于我国经济市场而言既是机遇也是挑战,我国证券市场作为经济体系的重要组成部分,它的发展关乎整个经济体系的发展与稳定。在这个开放的经济大环境下,中国证券市场面临着复杂的经济问题。随时可能遭受利益集团的威胁与掠夺,为了维持证券市场的稳定与发展,必须加强对证券市场的监管,这是证券市场健康转型的重要保证。【关键词】证券市场;证券监管;证券中介机构所谓证券市场监管即我们通过法律手段行政手段等来管控证券市场中的各种交易环节,以实现证券市场高速稳定有效的运行。监管的有效性一方面增强消费者对证券市场的信心,保护消费者的合法权益。另一方面促进证券市场的稳健高速运行,从而带动整个经济市场的全面发展。具体来说,证券市场监管包含三个方面: (一)监管证券发行监管证券发行是监管的第一步,具体是指证券监管当局对证券市场中证券的发行条件,发行方式,发行收益等进行管理。证券发行的监管有主动和被动两种形式,主动形式则是在发行证券之前就主动向有关监管部门申请登记备案,也叫作证券发行注册制度。被动形式则是监管当局要求必须要对其进行申请备案之后才可以进行证券的发行活动,这种监管方法也叫证券发行核准制度。(二)监管证券交易监管证券交易主要是在二级市场上进行的,主要监管在证券交易所的上市公司证券发行时的信息披露,包括发行证券的目的,筹集资金的投向等一系列问题,保证上市公司披露的信息的准确性,可以帮助投资者获取准确信息作出正确抉择。与此同时,监管当局还需要对上市公司进行持续性监管,包括该公司的未来走向,重大经济变动和人事调整,以及有可能影响公司业绩的所有变动,并及时传递给投资者。最后,对证券市场从业人员的监管也是必不可少的,从业人员的素质与水平与证券市场的良好发展密切相关,严格监管证券从业人员的从业资格,有利于证券市场的公平、公正与稳定(三)监管证券中介机构证券中介机构指的是为证券交易各项环节服务的各个机构,如主要参与机构证券公司、投资银行还有为证券交易提供咨询等服务的会计师事务所、律师事务所、投资咨询公司等对这些主要参与机构的监管具体指严格审批中介机构的经营资格,经营范围,经营方式,风险把控以及中介机构中职员的就职资格。这些监管保证了证券市场的有序性,在源头上保证证券市场参与中介机构的合格合规,也是降低风险的可能性,保证整个金融体系的稳定与投资人的利益。对以提供咨询等服务为主参与到证券市场中的中介机构,主要监督他们的从业资格以及提供服务的合法性等方面。证券市场的监管可谓是十分必要,但在证券监管中会存在很多问题,需要对其逐一进行分析: 一、监管体系独立性的缺失使监管体系功能发挥不充分我国证券行业的主要监管部门为证监会,但由于历史和实际操作等问题,证监会的实际监管部门还有国家发改委、税务总局等机构,这些监管部门之间是相互独立的,但监管范围相互覆盖,出现了证券市场一个部门有多个监管单位的情况,使得监管较为混乱,在一定程度上削弱了证监会监管权力的权威性,也降低了证监会面对问题时的处理效率。此外,证监会对证券市场的问题反应具有时滞效应,通常是问题出现之后,证监会才会对问题进行处理,这其中有发现问题解决问题的时间间隔,有可能使问题严重化甚至变质。二、证券发行市场监管存