文档介绍：宏观金融环境分析
消费者物价指数(consumerpriceindex),英文缩写为CPI,是反映与居民生活有关的商品及劳务价格统计出来的物价变动指标,通常作为观察通货膨胀水平的重要指标。其功能主要表现在三个方面:(1)是反映物价行情变化的指示器;(2)为投资者提供供求关系变化的信息;(3)是整个经济的晴雨表,我国编制物价指数时由于选择了有代表性的325种商品,这些商品占全部零售商品总额的80以上,因而物价指数的变动基本上反映了全社会商品价格变动的趋势,同时也反映人民生活的稳定程度,正是以上的三种功能决定了物价指数时一项重要的经济指标,是其他经济指标所不可代替的。
本文选取的数据主要来源于国家统计局网站,数据已经进行中心化处理。
1、时间序列模型表1 我国居民消费价格指数月度数据
月份
消费者物价指数
月份
消费者物价指数
200701
-
200903
-
200702
-
200904
-
200703
-
200905
-
200704
-
200906
-
200705
-
200907
-
200706

200908
-
200707

200909
-
200708

200910
-
200709

200911
-
200710

200912
-
200711

201001
-
200712

201002
-
200801

201003
-
200802

201004
-
200803

201005
-
200804

201006
-
200805

201007
-
200806

201008

200807

201009

200808

201010

200809

201011

200810

201012

200811
-
201101

200812
-
201102

200901
-
201103

200902
-
201104

图1 居民消费价格指数序列图
用SPSS软件做出数据序列图(图1)并对序列的平稳性进行游程检验。在表2中,,,由于概率P值小于显著性水平,因此拒绝零假设,即认为序列非随机。其检验的SPSS输出结果如下:
表2 时间序列数据是否平稳的游程检验结果
Runs Test
居民物价指数
Test Valuea
-.02
Cases < Test Value
26
Cases >= Test