江苏沿海概念兴.doc

文档介绍：江苏沿海概念兴起今年以来,随着国家政策的不断出台,区域投资主题也接踵而至,从上海到海西到海南,相关上市公司都出现了不同程度的上涨。近日,国务院常务会议讨论并原则通过了《江苏沿海地区发展规划》,江苏沿海概念股也闻“声”起舞。下载论文网兴业证券认为,江苏沿海经济区规划是继天津滨海新区和福建海西经济区之后,又一大国家重点支持建设的沿海经济带,相对其他沿海经济区,江苏沿海地区经济发展落后,基础设施薄弱,后劲发展充足,未来可能成为我国又一大高速发展的沿海经济带。兴业证券认为,有以下几大行业将较早受益于《江苏沿海地区发展规划》及后续发展。一、交通港口类,主要上市公司包括连云港、南京港、长航油运、如意集团。其中,连云港是江苏唯一沿海大港,南连长三角,北接渤海湾,是连接东西南北的纽带。作为我国为数不多的亿吨大港,公司在氧化铝、胶合板、铝锭吞吐量位居全国沿海港口第一,市场份额分别占全国的50%、50%、40%以上;焦炭吞吐量位居沿海港口第二,市场份额占全国的25%以上。该公司是江苏沿海经济区发展规划的最直接受益者。二、钢铁机械类,主要上市公司包括南钢股份、ST张铜、宝钢股份、徐工科技、江淮动力、悦达投资。三、地产百货银行类,主要上市公司包括南京银行、苏宁电器、宏图高科、中天科技、南京中商、栖霞建设、南京新百(在连云港和盐城有地产项目)、中茵股份。四、江苏本地股,包括南通科技、综艺股份、通微电子、康缘医药、恒瑞医药、江山股份、江苏三友。行业评判国信证券坚持超配房地产股在通胀预期抬头明显、下半年房地产供给偏紧但消费旺盛的情况下,预计下半年房价看涨。坚持超配地产股的判断。推荐拥有大量优质、低成本土地储备的区域龙头公司,如云南城投、中天城投、福星股份、苏宁环球等区域龙头,以及资产重组和注入的公司,如广宇发展、中航地产、ST万杰、ST东源。广发证券宽带发展带来商机预计未来3年我国宽带接入用户将保持稳健增长,固网运营商必须发展FTTx提升带宽以超越移动宽带。未来3年FTTx市场将出现快速增长,将带来光纤光缆需求、PON设备需求的明显增加,建议重点关注光纤光缆、光通信行业相关上市公司,如中天科技、烽火通信、亨通光电、长江通信、***等。申银万国食品饮料估值偏低食品饮料相对估值目前处于历史底部。下半年白酒行业景气复苏后预计估值溢价将有所回升。建议6、7月份择机潜伏到食品饮料板块,等待景气恢复所带动的估值修复,预计6~12月将获得正的超额收益。建议优先关注酱香茅台、浓香老窖和清香汾酒,啤酒、葡萄酒、肉制品和乳制品龙头也值得关注。中信证券等待电子复苏行情受益于3G网络建设和家电下乡的需求拉动,以及下游客户的库存回补,电子行业上半年反弹行情可观。下一轮电子复苏行情预计在三季度中演绎。看好三大投资主题:周期性复苏(歌尔声学、生益科技、大族激光)、节能/新能源(长城开发、法拉电子)、成长型小行业龙头(大立科技、证通电子)。中金公司白色家电行业向好 5月起空调内销量有望首次转正,二季度毛利率持续同比提升将成为投资契机,给予白色家电行业向好的评级,上调青岛海尔、格力电器和美的电器的盈利预测。目前3家公司2009年的估值均不到20倍,相对于大盘估值尚有折价,行业趋势向好有望使板块估值相对大盘估值折价缩小,值得增持。中投证券军工股价暂难提升军工行业PE已超过60倍,估值提升压力较大。长期关注两类公司