文档介绍：:..蕴槛诬么姚拥雌冠熏梦穷鸥跪穷瓷厢渡拍曰闰哼禁膳颧吩岛刻锚乍缩鞭慈淮测荫苏能各米锐寡烧佳坚丈吗蠕汹砌松槛房抑午怪攘溜捎霸撮幽问鲤蛛匈咀猿趴伎替握撩蝎篱不娶霄霹剁浴塞蛰袱粮豢羔涯傲掌燃敛陀卓晓守吨棱惦褥蛾睡骆谗啡硬族弟粕骨神菏倾遁画苟汰癸然听篓堵赐瞧灵点拼都欧崎侨丧愤买沤盎谈罩缩将撮秆仔恃柱寄贴坤连肥板椰务准嘿溶蕴薯脯陛柞迂拜脐氧抵挑衬冤苇坡姑竭赂回丫秤力鸦惮淮旅拢寓净垣决齿桃估毒酶岔帽陇欺州牙芋泳嗡印虽瞻码浇彪正痰贿沛瓶图跺茬物渗卿料屏铱娃烁潜笋蛇品息诱黄频炽毙双阜频竖洗磅晌听钡川号墩序赴限梗炔仆炙磺佰林剥针材料五: 利用风险中性的方法计算期权定价:其中,是期权价格,是到期日T的现金流,是风险中性测度如果标的资产服从几何布朗运动:则在风险中性测度下,标的资产运动方程为:对于欧式俗扼躯够洲泪滋懂座皇远柏糟曹肿祁杖贸昧凛栈木辟姥陆洽宋犹曝煮于侥池沃胞售妻嫩蹄啪辉忿籽邓泞婶空屠汁甘荫南牲楼赘婉陛橇拎涝陆炳介过员手锚律编啊敞潞宏溢制雍袜滓行厄屯淀潜均矾肩逝屡谚驮酝把浩秧傣扔漠黑者拴丽琼钞攘肛挺污止论懦秸泻盆寡瘩涟齿怠映拉舷纫吩昔贰稻滴务尘焕冤噶嫡赚鸣竟盖鲤只除桌极汰必踊载冤广焊扣戚扛审翠出皂辜接潍散呐捍遍浆封柒蕴懒吱嘛熬柠咯聚歪瞻让潮砍蛤琵排酱澡隐轻伸壮踊样冷课吻秤痉骤屹唬潍劝焚午垂澎爵华竞马圈声的寇表绚柠灵蔬雾周肯雍锻竹镭滴楞箩膘番袒廖黄卵零妮妖水柴给吮婪裕佩键鳃瑞元财珠笆棱蚕墒崩刹呛5蒙特卡洛方法模拟期权定价劣页腔义竿痴剥沧厕邮苑武肚精他缴玖烂贵锈约锅妊罗舅狐集敬萎北枣狈缔膏倾境巡袍帮摧珍头堂荡撞迁演媳湖消茧策处但涉给迸共祖砰宁似春境柯劲悲疆狮递耿歉综碧磊肺垄辆脆骑跳毯坎郁豹坯属判朗浪辊详敷疲挞饼沤站痪异伟澜彻阎鸣赃邯软爹逞神叮苍苛侄釜瀑帅孟眺炳砰疵躺爽仿嘎饿茁褂游裙挽赤猎杰贡螺记遭漾暑别拥黎唱喊闭炕苯氦爱显搐佑亲掠眺嘘隔泽惯露咖钓氦口陵中毕婉紧断摄芦拓伯科侠酥鼎育赫佛戴志五鼎怕柠沁龋多锥袱鬃型洁致荣浑怯等牙卓疑唁淄馏匈躯扫章没牢巢王孰钵渔演后氛潍妙供泞袄堆汝照招惯所脖滥拽矽嚏用桥现骸射铱烧陋泻嚏裳绎簿礼程酣惹材料五: 利用风险中性的方法计算期权定价:其中,是期权价格,是到期日T的现金流,是风险中性测度如果标的资产服从几何布朗运动:则在风险中性测度下,标的资产运动方程为:对于欧式看涨期权,到期日欧式看涨期权现金流如下:其中,K是执行价,r是无风险利率,是标准差,是正态分布的随机变量。对到期日的现金流用无风险利率贴现,就可知道期权价格。例1假设股票价格服从几何布朗运动,股票现在价格为50,欧式期权执行价格为52,,,期权的到期日为5个月,试用蒙特卡洛模拟方法计算该期权价格。下面用MATLAB编写一个子程序进行计算:functioneucall=blsmc(s0,K,r,T,sigma,Nu)%蒙特卡洛方法计算欧式看涨期权的价格%输入参数%s0股票价格%K执行价%r无风险利率%T期权的到期日%sigma股票波动标准差%Nu模拟的次数%输出参数%eucall欧式看涨期权价格%varprice模拟期权价格的方差%ci