文档介绍：上海交通大学硕士学位论文
上海交通大学
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学位论文作者签名:桑腾飞

日期: 年月日
上海交通大学硕士学位论文

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学位论文作者签名:桑腾飞指导教师签名:鲍祥霖

日期: 年月日日期: 年月日
上海交通大学硕士学位论文
我国个人住房抵押贷款风险管理研究
摘要

随着国家住房体制改革的全面推进和金融体制改革的逐步深入,
个人住房抵押贷款业务在我国取得迅速发展。截至 2006 年末,个人
住房抵押贷款余额从 1997 年的 190 亿元,发展到 2006 年的
万亿元,十年增长 118 倍。与此同时,潜在风险已开始逐渐显现。监
管当局、理论界和实务界都对这一问题给予了重视,但国内目前对个
人住房抵押贷款风险管理的实证研究还比较缺乏。
正是基于上述背景,本文以个人住房抵押贷款的 19 个特征变量
为对象,构建了包含因子分析、判别分析和聚类分析在内的实证分析
框架。借助因子分析、判别分析得出各特征变量对个人住房抵押贷款
违约可能性的影响方向,如还贷收入比越高,借款人违约可能性越大;
借款人信用状况越好,违约可能性越小;借款人年龄因未能通过显著
性检验,对借款人违约可能性的影响不显著等。借助因子分析、判别
分析得出各特征变量对借款人违约可能性影响权重大小比较,如 LTV
对违约可能性的影响是 LTI 的倍等。借助因子分析、聚类分析把
借款人样本总体分为三大类:低违约风险组、较低违约风险组和高违
约风险组。在此基础上,本文从微观(商业银行层面)和宏观(国家
制度、政策环境层面)两个层面提出了个人住房抵押贷款风险管理应
对措施及对策。
关键词:个人住房抵押贷款、风险管理、风险影响因素、风险分类

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上海交通大学硕士学位论文
RESIDENTIAL MORTGAGE RISK MANAGEMENT
IN CHINA
ABSTRACT
With the promotion of the national real-estate system and the
development of the reform of the financial system, there is a great
development in Residential Mortgage business in China. By the end of
2006, Bank’s loan balance of residential mortgage had increased to
trillion RMB, more than 118 times over 19 billion RMB in 1997.
However, potential risk of residential mortgage became apparent at the
same time. Fortunately, the regulatory authorities, academic and financial
institutions have realized the important of this issue. But there is little
empirical researches of risk management in residential mortgage in
China.

Based on the background mentioned above, this paper takes 19
characteristic va