文档介绍：财务会计! "##$%&’(&)
企业并购的会计方法选择
#肖云龙
!摘要" 随着经济全球化步伐的加快,公司兼并和收购#以下简称“并购”$ 越来越成为公司增强自身实力、实现发展战略的重
要手段。公司并购时有两种会计处理方法% 购买会计法和权益结合法。而采用不同的会计处理方法对并购后的公司将
会产生一定甚至极大的经济影响。我国近年来掀起了企业购并的热潮,使中国会计界也开始面对多年来国际上合并
会计理论和实务中最重要且最为有趣的争论主题:是使用“购买会计法”还是使用“权益结合法”来处理公司并购中的
财务会计问题。
!关键词" 并购;会计处理;购买会计法;权益结合法
!中图分类号" &’() ! 文献标识码" * ! 文章编号" )++, - .+’/ #’++, $+0 - +)(+ - +0
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! 作者简介" 肖云龙,浙江工商大学财务与会计学院会计系研究生,研究方向为财务管理。浙江杭州 0)++0.
一、并购的概念
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并购 12* 也即兼并 134534 与收购*6789:9;9<= 。兼并通常是指一家企业通过现金、
债券、股票或其他形式购买以取得其他企业的产权,使其他企业丧失法人资格或改变法人
实体,并且获得对这些企业决策控制权的经济行为。收购通常是指企业通过现金、债券或股
票换得另一家企业的部分或全部资产或股权,以获得该企业的控制权的经济行为。
(一)购买会计法原理及其运用。凡是属于购买性质(而非股权联合性质)的企业并购,
均应采取购买会计法对企业并购业务进行核算。购买会计法将企业并购视为一家企业购买
另一家或几家企业的行为,与该企业购置普通资产的交易基本相同。购买会计法要求按公
允价值反映被并购企业的资产负债表项目,并将公允价值体现在购买企业的账户和合并后
的资产负债表中,所取得的净资产的公允价值与购买成本的差额表现为购买企业时所发生
的商誉。因此,购买会计法的关键问题在于购买成本的确定、被购买企业可辨认净资产公允
价值的确定以及商誉的处理。
)> 购买成本的确定。购买企业应根据购买所支付的现金或现金等价物的金额或企业
所放弃的其他资产和承担债务的公允价值,加上可直接归入购买成本的费用作为购买成
本。可直接归入购买成本的费用包括注册和发行证券的费用、支付给为实现购买而聘请的
会计师、律师、评估师和其他咨询人员的业务费用。而一般管理费用,以及其他不能直接计
入所核算的特定购买事项的费用,不应包括在购买成本中,应在发生的当期确认为费用。另
外,购买企业在购买过程中支付的现金或现金等价物的金额或者是购买企业为取得对其他
企业的控制权而放弃的其他购买代价的公允价值,与所取得的被购买企业的净资产的公允
价值之间如果存在差异,差额部分即为商誉。
’> 商誉的确定。商誉一般指企业的超额获利能力,即超过一般获利水平的获利部分。
购买企业可以评价被并购企业的潜在获利能力,以确定被并购企业是否存在商誉及其数额
的大小。如果被并购企业预期的获利能力高于正常的投资报酬率,那么购买企业就愿多付
价款,这意味着承认被并购企业存在商誉。理论上,商誉是被并购企业预期的获利能力超过
可辨认资产正常获利能力(如全社会的平