文档介绍：有效存款保险制度的约束条件
◆王洋
天津市滨海新区经济和信息化委员会
【摘要建立存款保险制度已经纳入我国“十二五”规划,存款保险本文以是否发生系统性银行危机作为金融稳定的替代变量。.控
制度的设计、建立和运作离我国银行业愈来愈近。如何克服存款保制变量:包括增长率、、国内信贷增长率和存款利率等个
险制度激化全面的道德风险和导致逆淘汰这一根本缺陷,充分发挥宏观经济变量。.存款保险变量:该变量设为虚拟变量。.约束
存款保险维护金融稳定的作用,日益显得紧迫和突出。在总结以往条件变量:本文设计类共个指标。此外,本文通过判断存款
研究的基础上,采用模型对个国家—年间有效保险与约束条件交叉项的回归系数符号得出相应经验结论,再分
存款保险制度的约束条件进行了实证分析。实证结果表明,存款保别建立个交叉项。
险制度的建立在一定程度上增大了系统性银行危机发生的概率,而二样本和数据
为缓解存款保险制度的不利影响,可通过采取提高商业银行存款性通过参考世界银行跨国数据分析的常用代表性国家,本文最
负债比重、增强信息披露等措施,纠正存款保险制度引发的错误激终选取的样本包括个国家或地区。样本区间定位在一
励机制以促进银行业稳定发展。年,本文采用模型,通过存款保险与约束条件交叉项的
【关键词】存款保险制度银行监管制度环境约束条件相关系数的符号判断变量之间的相关关系。
四、实证分析
一
、引言
首先对存款保险变量和控制变量与系统性银行危机的
世纪年代中期以来,随着金融业日益自由化、国际化的
关系进行考察,然后逐步引入存款保险与各约束条件的交叉项,逐
发展,金融风险明显上升,绝大多数西方发达国家相继在本国金融
一考察判断各约束条件变量对存款保险制度发挥效应的影响方
体系中引入存款保险制度。截至年月日,已建立显性存
向。通过综合分析可以得出以下结论:
款保险制度的国家或地区数目从年的个增加到个,且
第一,存款性负债比重的提高有助于缓解存款保险制度引发
另有个国家正在研究或考虑建立显性存款保险制度。随着存
的商业银行道德风险。的系数均为负数,且分别通过了
款保险制度的兴起,一些国际组织积极展开相关研究并建立了国
%和% 的显著性检验,表明无论是高收入国家还是中间收入国
际规范与指导原则,探讨最优的制度安排。存款保款制度具有激
家,通过提高存款性负债比重,有助于降低存款保险机构间接为银
化全面的道德风险和导致逆淘汰的根本缺陷。目前看,国内外学
行其他非存款负债提供的保险范围,有助于缓解存款保险制度对
者围绕存款保险制度与金融稳定的相关关系、存款保险制度的最
银行危机的推动作用。第二,银行监管严厉程度和银行业务范围
优设计等方面开展了大量的定性和定量研究,而对有效发挥存款
的限制程度对银行危机的影响方向可能在不同收入的国家出现不
保险制度作用的约束条件研究较少。我国“十二五”规划明确提出
同。对于高收入国家,银行监管严厉程度的个替代变量与存款
建立存款保险制度,对这一方向的研究提出了更为紧迫的要求,而
保险的交叉项回归系数均为负,部分说明增强银行监管力度和限
通过借鉴国际实践经验,则有助于我国更好发挥存款保险制度的
制商业银行