文档介绍：?????????2012 年公司债券2015 年跟踪信用评级报告 2 关注:?存货中房地产开发项目占比较多,需关注房地产销售风险的影响。截至2014年12月31日,%,其中主要是房地产开发成本和开发产品。公司开发的房地产目前主要集中在台州地区,需关注房地产区域集中度风险的影响。?公司有息负债占比较大,存在一定的短期偿债压力。截至2014年末,公司有息负债为361,,%,且以短期债务为主,需关注公司短期的债务压力。?公司对外担保金额较大,存在一定的或有负债风险。截至2014年12月31日,公司为其他单位和关联方提供担保合计金额88,,%。主要财务指标:项目 2014年2013年2012年总资产(万元) 1,256,,163, 1,047,(万元) 176,, 152,(万元) 361,, 219,%% % (万元)618,, 470,(万元)53,, 55,(万元) 55,, 55,(万元) 41,, 44, %% %总资产回报率 %% %EBITDA(万元)102,, 95,(万元) 63,-15, 26,:公司2012-2014年审计报告,鹏元整理。3 一、本期债券本息兑付及募集资金使用情况经国家发展和改革委员会发改财金[2012]3178号文件核准,2012年10月23日,公司公开发行公司债券募集资金总额5亿元,扣除发行费用实际募集资金额为49,040万元。本期债券的起息日为2012年10月23日,债券存续期间自2012年10月23日至2019年10月22日,每年10月23日为上一计息年度的付息日,每年付息一次,最后一期利息随本金一起支付。%,附第四年末公司上调票面利率选择权和投资者回售选择权。截至2015年4月末本期债券本息兑付情况如下表所示。表1 截至2015年4月末本期债券本息累计兑付情况本息兑付日期期初本金余额(亿元) 本金兑付/回售金额(亿元)利息支付(万元) 期末本金余额(亿元) 2013年10月23日50,, 50,,, 50,,, 50,:公司提供截至2015年4月末,本期债券募集资金使用情况如下表所示。表2 截至2015年4月末本期债券募集资金使用情况(单位:万元)项目名称项目总投资拟使用募集资金项目已投资已使用募集资金伟星集团有限公司物流中心建设项目38,,, 22,,,, 18,-10,,,,, 50,:公司提供二、发行主体概况跟踪期内,公司注册资本、控股股东及实际控制人均未发生变化。合并范围方面,2014年2月,公司子公司浙江伟星实业发展股份有限公司新增设立全资子公司深圳市伟星进出口有限公司,,经营范围包括钮扣、拉链、金属制品等产品的批发、零售、货物进出口,本期纳入合并范围。浙江伟星新型建材股份有限公司进行营销组织调整,于2014年12月12日将其子公司北京中汇世纪建材有限公司办理完成全部注销手续,北京中汇世纪建材有限公司不再纳入合并范围。表3 2014年公司合并报表范围变化情况(单位:万元)2014年新纳入公司合并范围的子公司情况4 子公司名称持股比例注册资本主营业务合并方式深圳市伟星进出口有限公司100%、拉链、金属制品等产品的批发、零售、货物进出口新设2014年不再纳入公司合并范围的子公司情况子公司名称持股比例注册资本主营业务股权处置方式北京中汇世纪建材有