文档介绍：交易系统原理概述概念交易系统是以技术分析为依据,一套风险可控、具有持续盈利能力的交易策略。构成要素技术分析、资金管理、交易心理。技术分析综述技术分析概念技术分析是交易者进行的趋势确认、现状分析、预测走势、制定计划的工作。解决“哪里买”“哪里卖”的问题。技术分析目的为建立交易模式提供规则和依据。技术分析依据所有金融产品的价格变化遵循两个原则:均值回归、趋势延续。技术分析就是依据这两个原则设计分析方式。技术分析要素技术分析4大要素:价格与价格形态、交易量、流通股持仓成本、时间。三大假设技术分析建立在3大假设之上。。影响市场的每一个因素最终都会落在股价上。因此,不必对影响股价的每一个因素做太多的关心。收盘价原则收盘价是一天多空博弈的结果。当日所有影响价格的因素在收盘价上得到确认。收盘价是一天内最重要的价格。在研判趋势变化是以收盘价进行确认的。。股价运动的趋势性说明股价变化是有规律的。趋势为王,买股票就是买趋势。、但不会简单重复。技术分析就是人们对过去股票价格的变动规律进行归纳总结的结果。技术指标技术指标是技术分析的工具,交易者通过对技术指标的解读来完成技术分析工作。重要度根据重要度可以把指标分成若干等级。所有指标都是由核心指标和一类指标延伸出来的。趋势分析和买卖操作主要依赖核心指标与一类指标,其他指标主要价值是多一种验证手段。所有二类指标、三类指标都不能单独作为分析与买卖的依据,必须至少同1个核心指标或一类指标结合使用。技术分析先从核心指标和一类指标上得出主体结论,再从其他指标上丰富细节。核心指标K线一类指标交易量、筹码分布、移动平均线、二类指标MACD、KDJ、BOLL三类指标其他所有相互验证原则指数验证概念强相关的多个指数,当它们走势一致时,原有趋势将继续。当它们走势背离时,原有趋势可能发生改变。应用对大盘来说,趋势确认必须得到各个指数之间的相互验证。单独一个指数发出信号不能确立转势。大盘创新低,版块或个股未创新低。那么板块和个股多数情况下将继续下跌,直到创出新低。反之同理。大盘下跌,个股逆大盘上涨,未来将补跌。反之同理。牛市中新股发行即刻上涨,熊市中新股发行即刻下跌。在实际操作中可以观察某个走在前面的指数、板块或个股,为后期走势提供参考。提醒信号:低位互不验证为底背离,后市见涨;在高位互不验证为顶背离,后市看跌。确认信号:低位同步上涨,可以买。高位同步下跌,可以卖。指数与个股市场中绝大多数股票依从指数走势。各股投机性越高,与整个股市关联越低。买卖指数上涨、个股上涨,可以买。指数下跌、个股下跌,可以卖。指数上涨、个股不涨,不买。指数下跌、个股不跌,不卖。先买强势、后买顺势、弱势观望。逆势风险较大,观望。指标验证类型验证技术分析中,分析趋势或者进行一次交易操作,至少得到2个不同类型技术指标的相互验证,其中有一个必须是核心指标或者一类指标。说明核心指标、一类指标是充分条件,二、三类指标是必要条件。同一类型的指标由于作用原理大致相同,因此通常会都发出相同的信号。因此,同类指标相互验证是没有意义的。例均线和MACD同属于趋势型指标,同时发出买入卖出信号属于理所当然。因此这两个指标同时发出信号不能算作相互验证。k线与成交量同时发出信号就属于指标得到相互验证。因为这两个指标关注点不同,如果发出同向信号,那么结论更加可信。周期验证大周期级别发出看涨看跌信号,至少需要在一个小周期级别上得到相同方向的验证。小周期级别发出看涨看跌信号,也要在大周期级别上确认大趋势的方向。大小周期关系大周期反映的是趋势的总体运动方向,小周期反映的是趋势的局部运动方向。大周期是由小周期组成的,大周期要发生变化必须从小周期变化开始。小周期指标持续朝大周期方向相反的方向运动,会带动大周期指标做反向运动。大周期指标的方向只能认为是大概率上趋势运动的方向。资金管理资金管理包括仓位管理与风险控制两部分。主要解决“买多少”“卖多少”的问题。仓位管理包括建仓、加仓、减仓、平仓等策略。风险管理包括止盈、止损的策略。心理控制心理控制是所有分析、计划、策略能否被最终执行的关键,是交易者执行力的体现。主要解决“如何做到”的问题。交易原理交易态度买入要谨慎:买入股票必须满足充分条件。卖出需果断:卖出股票只要满足必要条件即可。交易模式两种基础交易模式:左侧交易、右侧交易。左侧交易通过预测价格走势进行交易,是预测型交易。交易依据左侧交易使用技术指标辅助预测趋势。左侧交易会大量依赖基本面分析。无论是预测还是买卖,左侧交易都不完全依赖指标发出的信号。适用情况左侧交易是建立在一个假设上:买入后股价不能再往下跌,卖出后股价不能再往上涨。在连续下跌或连续上涨的行情中,由于不能有效确认底部或头部,因此不能使用左侧交易。股价在一个有明确波动区间运行时,比