文档介绍：非公开发行募集资金运用的
可行性分析报告
二〇〇六年八月
亿城集团股份有限公司
非公开发行募集资金运用的可行性分析报告
作为股权分置改革的配套安排,为了增加公司的土地及项目储备,促进公司房地产主业的快速发展,亿城集团股份有限公司(以下简称“亿城股份”、“公司”)拟向特定对象非公开发行A股股票筹集资金,用于(1)开发建设西北旺项目;(2)受让大股东北京乾通投资有限公司(以下简称“北京乾通”)有权拥有的建国门项目公司60%的股权,并开发建设建国门项目。预计本次发行将有利于公司未来经营业绩的持续稳定增长。
一、本次发行概况
本次拟发行不超过20,000万股(具体发行数量和发行价格提请股东大会授权公司董事会视发行时市场情况确定)境内上市人民币普通股(A股),每股面值民币1元。其中北京乾通以现金认购的股份不少于5,000万股。本次非公开发行股票募集资金用途为:
(一)投资不超过40,000万元用于北京西北旺项目的开发建设;
(二)投资不超过80,000万元用于收购北京建国门项目公司60%的股权及开发建设建国门项目。
本次发行实际募集资金与投资项目所需资金相比,如有剩余将用于补充流动资金,如有缺口则通过其他方式解决。
二、募集资金投资项目可行性分析
公司本次非公开发行股票募集资金投资项目具体情况如下:
(一)西北旺项目
1、地理位置及现状
项目位于西北五环外京密引水渠、百望山以东,北至马连洼北路,西至马连洼西街(规划中),南至马连洼南路(规划中),东至现状居民楼。
2、项目规划情况
,,,其中:,,。物业规划以多层、小高层为主,纯生态人文居住设计,以保证业主居住的舒适度与满意度。
3、项目经营方式
西北旺项目将由公司全资子公司亿城山水开发建设。亿城山水于成立于1999年10月,目前注册资本为人民币3,000万元,法定代表人为鄂俊宇,注册地址为北京市密云县科技路甲18号2号楼1单元101号。截至2006年6月30日,亿城山水总资产18,875万元,净资产3,024万元。
4、项目开发计划
该项目原计划分5期开发,本次募集资金到位后,开发计划拟调整为分2期开发,其中:一期计划于2007年3月开工,建设周期为20个月(包含竣工验收及入住)。
5、投资项目的市场前景
项目所在地属于百望板块,位于京西北上风上水位置,属于北京城市未来规划发展的“西部生态带”的组成部分。京密引水渠流过百望山,周边环绕圆明园、颐和园、香山等皇家园林和名胜古迹,坐拥丰富的自然山水景观资源,堪称京城最宜居的区域之一。
该区域代表作万科西山庭院,自2003年开盘以来,其销售价格不断攀升,2006年销售均价10,500元/平方米。目前该项目部分剩余户型的销售价格已经超过12,000元/平方米。
西山庭院销售均价变化
元/平方米
年份
2004年
2005年
2006年
销售均价
8,500
9,800
10,500
该区域内另一代表作褐石项目,一期于2005年4月份开盘,开盘时销售均价即达到9,000元/平方米。2006年,其销售均价水平更是跃升至11,000元/