文档介绍：试论汽车保险市场中的逆向选择与道德风险21116X15蒋哲20121127摘要:由于汽车保险市场上在保险公司和投保人之间存在着严重的信息不对称,所以该市场上也产生了逆向选择和道德风险的问题。本文分别对它们进行了分析,发现:在高风险类型投保人和低风险类型投保人都存在的情况下,向两种类型的投保人提供单一保险合同的混同均衡是不稳定的;多数情况下,向不同类型投保人提供不同保险合同的分离均衡是稳定的,但是在低风险投保人比例很大时,分离均衡也会被打破;存在道德风险的情况下,向高风险投保人提供完全保险,向低风险投保人提供部分保险是合理的。据此,本文认为要使我国汽车保险市场健康发展,一方面保险公司要多渠道获取投保人的私人信息,判断其风险水平,另一方面政府相关机构要加强监管,防止个别保险公司失当合同的推出破坏整个市场。关键词:逆向选择;道德风险;信息不对称一、逆向选择所谓逆向选择【1】,指的是由于交易双方信息不对称而产生的劣质品驱逐优质品,市场所成交商品的质量总是低于某一方交易者(亦即相对缺乏信息的那一方)的期望的现象。由于逆向选择,相应市场的资源配置发生了效率扭曲。美国经济学家阿克洛夫(,1970)首先提出旧车市场模型,从而开创了逆向选择理论的先河。不难理解,在旧车市场上,买方和卖方对汽车质量信息的掌握是不对称的。卖方通常知道所售汽车的真实质量。而买方只能通过外观、介绍及简单的现场试验等有限的几种途径来获取有关汽车质量的信息。仅凭这些信息很难准确地判断车子的质量。实际上,买方只能大致地判断出旧车市场上所有待售汽车的平均质量。在这种情况下,买方将只愿意根据汽车的平均质量来支付价格。但这样一来,所售汽车的质量高于平均水平的卖方就会将他们的汽车撤出旧车市场,市场上将只留下质量低于平均水平的汽车。不过,汽车平均质量的降低将进一步地压低买方所愿意支付的价格,从而迫使那些在新标准下变得高于平均质量的汽车也退出了市场。依此类推。在旧车市场上,只有那些质量不高于平均水平的汽车成交,且待售汽车的质量越来越低。在极端情况下,旧车市场甚至根本就不可能发生交易,市场由此消失。可见,在旧车市场上,由于信息的不对称,高质量的汽车在竞争中失败,市场选择了低质量的汽车。这就违背了优胜劣汰的市场选择法则,因此叫做逆向选择。二、道德风险所谓道德风险,指的是已签约的一方为最大限度地增进自身效用而做出对签约对方不利的行动的可能性。或者说,所谓道德风险,是指已签订合同的一方所面临着的签约对方可能采取损害本方利益的行为的风险。一般地说,道德风险是由于已签订合同的一方难以观察或监督到签约对方的行为(亦即信息不对称)而引起的。需要注意的是,道德风险并不等同于道德败坏。在道德风险的定义里,施加损害的一方只是基于自身的利益而理性地选择自己行为,它并没有施加损害的主观意愿。而且道德风险强调的是一种可能性;道德败坏强调的则是一种事实。,汽车保险业务近年增长得很快【2】。可是由于车多路窄,新手又多,汽车交通事故比原来增加很多。这些购买了汽车保险的人由于有了保险,开起车了跟开坦克似的,横冲直撞,反正汽车坏了有保险公司负责修理。更有人经常酒后开车,把握不住;还有的是开车精力不集中,甚至打瞌睡。结果就是汽车交通事故频繁发生,致使保险公司收取的保险费不够赔