文档介绍：安徽亳州浙皖中药饮片股份有限公司(安徽省亳州市光明西路777号)ANHUI BOZHOU ZHEWAN TRADITIONALCHINESE MEDICINECO., LTD公开转让说明书主办券商二零一五年六月安徽亳州浙皖中药饮片股份有限公司公开转让说明书1-1-2声明本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺本公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。中国证监会、全国中小企业股份转让系统有限责任公司对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见,均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定,本公司经营与收益的变化,由本公司自行负责,由此变化引致的投资风险,由投资者自行承担。安徽亳州浙皖中药饮片股份有限公司公开转让说明书1-1-3重大事项提示由于所处行业及自身经营特点,本公司特别提醒投资者注意下列重大风险:一、实际控制人不当控制的风险目前公司实际控制人为自然人周军,周军直接持有公司960万股股份,占公司股份总数的96%,同时周军一直担任公司董事长。因此,周军在股权控制和经营管理决策等方面对公司存在较强影响力。若周军利用自身对公司的实际控制权在公司决策、监督和日常经营管理等方面,进行不当影响,将可能对公司及其他股东带来不利影响。二、公司治理的风险跟大多数中小民营企业一样,由于我国经济体制改革和法制体系是一个逐步健全的过程,公司在有限公司阶段,特别是发展初期,主要依托实际控制人周军的家族式管理而发展,因此公司内部治理制度不完善,虽然按照《公司法》建立了《章程》,但是未能完全严格的执行。在公司完成股份改制后,公司才完整的建立了“三会”制度,并制定了相关的议事规则,初步建立了适应公司现阶段发展的内部控制体系,并逐步健全法人治理结构。但是,由于公司的内控体系刚刚建立,公司董事、监事和高级管理人员尚需进一步学****落实,并且随着公司经营规模不断扩大,将会对公司的管理能力和内控体系提出更高的要求。因此,公司未来一定时期内,若各项内控制度未能完全有效的执行,公司仍然可能存在治理不规范的风险,并将影响公司的持续发展。三、市场竞争激烈的风险本公司设立以来一直主要从事中药饮片的生产销售,经过多年经营积累,已经形成了一定的优质的客户资源和行业经验等优势。同时,公司位于我国著名的“四大药都”之首的安徽亳州市,具备一定的区域地理优势。但是,由于中药饮片加工生产处于中药产业链的基础阶段,技术壁垒相对较低,而且属于充分竞争行业,加上公司目前的生产规模属于中等,因此,在与上下游客户交易定价过程中,并无明显的议价优势。随着行业内优势企业进一步壮大、新的企业不断进入,如果公司未能在规模、技术和市场等多方面保持快速发展,将面临市场竞争加剧的风险。四、原材料价格波动的风险公司原材料为中药药材,大部分属于自然生长作物,具有明显的产地地域性和季节性特征。因此气候的变化对其具有重大影响,特别是自然灾害和极端气候安徽亳州浙皖中药饮片股份有限公司公开转让说明书1-1-4现象的发生会给中药药材的种植和生长带来严重影响。另外下游市场的需求供给、市场的操作等其他因素也在一定程度上影响着市场价格。如果因为上述因素导致药材产量的大幅减产或者增产,都将导致价格的大幅波动,从而影响公司盈利水平的波动。五、重大产品质量问题带来的经营风险公司的原材料主要是中药材,中药材的采集和初加工对公司产品质量有着重要作用。目前,公司生产的中药饮片采用的中药材全部为外购,由于中药材属于自然作物,很难标准化,因此在种植、加工过程中由于不同的自然气候、土壤条件以及采摘、晾晒、加工方法等差异,品质上会存在一定的差别,虽然公司严格按照《中国药典》的药材质量标准要求建立质量控制体系,但是如果公司采购或者生产检验等环节出现疏漏,可能导致公司出现重大产品质量问题,将对公司产品声誉、盈利情况甚至生产经营带来较大不利影响。六、应收账款余额较高的风险公司2013年、2014年末应收账款分别为7,、4,,%、%,应收账款规模较大。由于公司所处上游主要为中药材种植农户,需要及时结算。而下游是中药企业、医院等强势机构,会要求一定的付款账期,给公司带来一定的资金压力,因此公司应收账款余额较大。虽然公司积极采取多种方法加大对应收账款的催收,2014年余额比2013年有了大幅下降。但是,未来随着公司规模的进一步增大,应收账款余额仍然可能处于较高水平,如果发生坏账,将对公司盈利能力带来一定的影响。七、公司资产负债率偏高带来的经营风险报告期公司的