文档介绍：K线的形态由市场的涨跌形成的,市场的涨跌与市场情绪分不开。而投资者的心理活动形成了市场情绪,促使了市场的涨跌和波动。从投资者的心理出发,去寻找投资者的***满怀或者落荒而逃的心路历程,会让我们明白形态与市场心理休戚相关。而沿着投资者情绪的演变过程,便有了震荡行情和趋势行情。在不同类型的行情中进行统计,便有了概率胜算的大小。因此我们最终可以根据行情的类型来选择胜算较大的买卖点,建立起合理的交易系统,为我们能够长期赚钱和盈利建立起牢固信任的交易理论和交易哲学,最终建立和实现适合自己的交易系统。道升把市场分成两大类: 震荡行情和趋势行情。震荡行情分为: 箱形整理, 旗形整理,楔形整理,三角形整理等。趋势行情分为:上升趋势和下跌趋势。大多数行情都是震荡行情。根据别人的统计结果,大约有 70 %的行情属于这种类型。如果这个统计结果成立,那么做趋势行情的人一般采取行情突破手法来做, 这种手法可能有 70 %的交易单会出错, 必然会频繁割肉出来,成功率相对比较低。因此有大师指出,当自己的成功率很低的时候,发生连续失误的时候,只要咬咬牙挺住,赢利便会开始了,即连续的失败已经意味着成功的开始。许多期货大师都讲过, 95 %的单只赚了 5 %的钱,而 5 %的单赚了 95 %的利润,说明只有在趋势行情中那 5 %的单才能赚大钱,而其它单赚钱不多, 甚至还有亏损。理查德· 丹尼斯是海龟们的大师傅,他从 400 美元做期货赚了几亿美元, 他做趋势行情为主, 一年内抓住几次趋势行情就能大赚, 不愁吃穿。可是到了他退休时,电脑开始普及,人们都人电脑开始做行情,行情不再那么有趋势了,主要以震荡为主,假突破频繁发生,丹尼斯仍然采取做趋势行情的办法来做单,结果骗线太多,亏严重,前后亏了 6000 万美元,于是丹尼斯只好宣布退休。这说明了,交易系统也是不万能的,但没有交易系统是万万不能的。我们要建立的交易系统应该区分行情的类别,在不同的行情类型上建立最适合的交易系统。那么在趋势行情中使用跟进法或者突破跟进法,做的是顺势单。在震荡行情里主要做箱形整理,在箱顶的阻力线上做空单,在箱底的支撑线上做多单,做的是逆市单。这样的交易系统才是我们需要的。按一般的说法,震荡行情不赚钱。可是道升自己体会,震荡行情也赚钱, 只是我们要把做趋势行情的手法和理念改变一下才行。做趋势行情我们主要做顺势操作,在行情向上突破时开仓买入(或者在行情向下突破时开仓卖出)。而做震荡行情时要逆向操作, 在行情的下跌到支撑位上时买入( 或者空头平仓), 在行情上涨时压力位上卖出(或者空头开仓)。 K 线具有行情的吸收性, 看形态、做交易离不开 K 线分析周期。例如月 K 线吸收了一个月的行情波动,以一条月 K 线的开盘价、收盘价、最高价和最低价来衡量,一条 K 线显示了 1 个月的行情涨跌;周K 线吸收了一周的行情波动, 以周 K 线来表示一周以来行情的最终涨跌;日 K 线吸收了一天的行情波动,以一条日 K 表示了当天的行情最终涨跌情况。可是,在一个月里,我们可以看到 22 条日 K线, 4条周 K 线和许多分钟线。这样,在月 K 线上看不到行情的波动,我们可以通过日 K 线和分钟线来看;同理,在周 K 线上看不到行情波动, 我们同样可以借助分钟线来看。所以,我们判断行情的类型和性质离不开 K线周期,而在软件窗口中观察的时间长短主要由操盘的K 线周期来决定。做不同 K 线周期上的行情波段决定了我们做单的长短。例如,我们做月 K 线上做的行情必然是长线行情,在周 K 线上做的行情是中线行情,在日 K 线上做的行情是短线行情,在分钟线上做的行情是超短线行情。月 K 线上的行情趋势和形态已经决定了时间段比较长,短则 1~2 年,长则 10 年~ 20 年。而在周 K线做买卖主要是中线投资,短则数月,长则数年。在日 K 线上做投资主要做短线或者中短线, 短则数天数周, 长则数月。在分钟线上做买卖, 当然是做超短线了, 短则几分钟,长则数天。股民做惯到股票的长线趋势,并且只知道做多头,进入期货市场以后,亏损的概率相当大, 99 %的股民进入期货市场都会亏损。股民做惯了趋势行情,对做震荡行情没有明确的思维和****惯。如果做日 K 线或者周K 线上的趋势行情,必须仓位控制在股票满仓的范围以内,新手甚至还要少一些,把期货当成股票来炒,不得持仓过重,否则过夜跳空会让人亏损严重, 受不了,在操作上导致失败。所以,如果散户在期货投资中资金太少,不能轻仓持合约过夜,只好做日交易,在盘中短线操作,那么日间波动中震荡行情最多,应该采取逆向操作法。而散户股民根本没有这样的****惯和思路,在无意识中仍然采取原来在股票里惯用的向上突破买入法,结果成功率很低,刚一买入就回头,刚一割肉就上涨。这种沮丧的交易氛围会延续一段时间,经过总结以后会慢慢地得