文档介绍：摘要银行信贷风险是我国金融业中存在的最大风险之一,它不仅严重影响着金融业的稳健发展,而且对整个国民经济都构成了很大银行信贷风险产生的根源是银行和贷款企业之间的信息不对对称信息下银企的信贷关系进行了讨论,指出了在不对称信息下信号和双重激励来试图加大激励强度促使企业说真话。引入一个企业的类型,并通过较低的贷款利率来吸引高效率的企业来贷款,信号成本为代价的。双重激励情形下的总体激励强度和单重激励的强度是相等的,企业的努力水平也是相同的,我们不能单凭增加激励的种类而达到增加强度的目的。最后,我们给出了银行贷态度有关。出乎意料的是,贷款利率和抵押品的价值之间却没有直接的关系,抵押品的价值只会对贷款金额产生影响。道德风险、信息租金、贷款利率的威胁。因此,我们必须采取科学的方法对银行信贷风险进行研究和控制。称。本文中,我们利用逆向选择和道德风险模型的基本框架对不贷款利率和贷款数额设置的无效性。同时,我们还引入了可观测可观测、可验证的信号后银行可以通过信号所反映的信息来甑别从而降低银行的信贷风险,当然,这种风险的降低是以银行支付款利率及金额的定价公式,并通过比较分析看到,银行的贷款利率不仅和企业的盈利能力密切相关,而且还和银行对贷款风险的关键词:信息不对称、最优、委托一代理问题、逆向选择、
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引言不良贷款的回收率只有达到%,才能实现资产负债的均衡。银并不总是以银行的利益目标作为自己行动的最高准则。在不对称近年来,我国金融业快速发展,业务范围不断扩大,已经成业改革的枢纽。我国经济的持续稳定发展和体制转轨必须以一个效率高,风险小的金融体系作为前提。可是,金融业由于改革滞行业风险的过度集中已经对整个金融系统和国民经济整体构成了在信息不对称的信贷市场中,当银行将资金的使用权让渡给银行追求盈利是依赖贷款到期时将信贷资金连本带利地如数收回来实现的。对银行而言,只要企业的盈利水平能够安全地偿还贷信息的信贷市场中,当企业的某些行为无法被银行观察到时,银为国民经济增长的主要融资渠道、宏观调控的主要杠杆和国有企后恰恰成了经济生活中主要的风险承担者,金融风险的过渡集中和扩大已对金融业和国民经济整体构成威胁。据统计,我国国有商业银行的不良信贷资产的比例为一%左右,而资本充足率在年增发亿国债充实资本金后才刚好达到ァR簿褪撬担威胁。银行体系的风险又集中于信贷风险。企业进行运作以后,企业的行为将会对银行信贷资金的安全性产生很大的影响。例如,企业投资于安全,效益高的项目则对银行资金安全运作有利;反之,企业投资于效益虽然可能很高,但风险却很大的项目时,则未必对银行资金安全运作有利,这是由于款的本利即可,企业追求过高的风险项目以期望获得更大的收益,对银行并无益处。但是,另一方面企业在追求自身利润目标时,武汉大学硕士学位论文:银企信贷关系中的委托一代理问题
动。本文拟用委托——代理模型,就银行和企业之间不对称信息款利率。但这样一来,那些低风险的企业由于借贷成本高于预期恰当的信贷决策才能激励企业采取有利于银行资金安全性的行自身相关的信息占有量总是多于他人,此即信息不对称。根据信和道德风险问题。嫦蜓≡瘛D嫦蜓≡癫那疤崾墙灰追⑸八ǚ叫畔⒉欢场上买卖双方重复博弈的结果,市场上只有劣质旧车能成交。这即谓逆向选择机制。那末,逆向选择如何造成银行信贷风险昵贷市场上有众多风险程度不同的企业,当银行不能观察到项目投资风险时,银行只能根据企业所在行业的平均风险状况,决定贷水平而退出借贷市场,剩下那些愿意支付高利率的企业都是高风润来偿付高利息。这时,贷款的平均风险水平提高,银行收益可行如何做出具有风险防范的信贷决策就显得至关重要。银行做出条件下银行信贷风险的形成和控制进行探讨。在现实的经济交易活动中由于社会分工的专业化,人们对与息经济学理论,不对称信息在交易发生前后将分别导致逆向选择银企借贷关系中的逆向选择和道德风险都会导致银行借贷风称,该理论是阿克洛夫分析旧车市场时提出的。他证明,旧车市银企借贷市场上,银行贷款的收益取决于利率和企业还款的可能性,而企业还款的可能性在很大程度上与企业经营活动的风险大小有关。一般而言,银行与企业在投资风险方面信息不对称。借险企业,因为从事高风险企业甚至投机性事业才可能获得超额利赖路缦铡5赖路缦詹脑蚴撬饺诵畔⒌拇嬖凇=灰姿险。能降低,而呆帐增多。武汉大学硕士学位论文:银企信贷关系中的委托一代理问题
人,代替委托人实施行为的主体被称为代理人。委托——代理关体之问形成委托——代理关系。其中,行为委托主体被称为委托中正式引入了道德风险问题——这个名词本来是保险业的术语,就可以利用这种信息优势从事使自身利益最大化、但损害另一方利益的行为。道德风险普遍存在于银企借贷活动中,是造成银行信贷风险的主要