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研 究生学号 密 级 公 开
吉 林 大 学
周盯 卜学 位 论 文
具有交易费用的证券投资组合模型
心 怕 坛
作者姓名 王 锐
专 业 应用数学
研究方向 数学建模及其工程应用
指导教师 吕显瑞 教授
培养单位 数学研究所
年 月
具有交 易 费用 的证 券投 资组合模 型
作者姓名 王锐
专业名称 应用数学
指导教师 吕显瑞 教授
学位类别 理学硕士
答辩 日期 年咋月 旧
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吉林 大学 硕 士学位 论文 原创性 声 明
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日期 为可 年 浮 月 ,忿 日
摘 要
摘要
合理 应 用 投资 组合 模 型 可以 争取到 更 多 的 投资机 会 ,并达 到 回报 率最 大 、波 动
率 最 小 的 目的 这 里 ,我 们从 经 典投 资组 合 模型 人 手 ,介 绍 了一些带 有 交 易费 用 的投
资组合模型,使得模型逐步 完善和 改进,是为了能够更真实的反应投资行为,以求得
到最 有 效的 投 资策 略 ,便 于 分析收 益 和风 险的关 系
本文是一篇关于证券投资组合模型 的综述 年, 发表论文,标志
着 现 代 投资 组合 理 论 的诞 生 在这 基础 上 , 等 人提 出 了
资 本 资产 定 价模 型 ,但 是 它 的假设 条 件过 为严 格 ,所以 于 年提 出 了套 利
定价模型 首先,本 文回顾 了上世纪六七十年代经 典的投 资组合模型,介绍 了马科维
茨的均值一 方差模型,夏普 的单指数模型,著名的资本资产定价模型,套利模型和多
周期最优选择下 的均值方差模型 之后本文介绍 了一系 列带有 交易费用的投 资模
型 其 中包 括 带交 易 费用 的无 风 险证 券投 资模 型
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