文档介绍：（优选）行业风险分析
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组员：
212寝室：陈思思（201021290213）
崔婷 （201021290215）主讲人
曹雅断和识别风险，进行授信和存量资产管理，在最大限度的规避风险的同时，实现银行的盈利最大化
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行业风险综述
四、行业风险的评价指标
1) 行业对国民经济重要性
2) 行业进入壁垒
3) 产品供求状况，发展潜力
4) 盈利能力
5) 行业价格控制能力
6) 和供应商谈判中地位和控制成本和费用能力
7) 现金流量充足而稳定性
8) 政策风险
9) 企业管理难度低
10) 投资报酬率和社会平均利润率比较
11) 亏损风险。
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行业风险综述
三、行业风险的影响因素
市场供求关系
行业经济周期
行业所处的发展阶段
国家产业政策
行业技术水平
行业垄断程度
经济全球化，来自于外围的因素
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案例分析
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案例分析一 212寝室
钢铁行业风险分析
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钢铁工业运行存在问题 ：
（一）下游消费需求增幅回落，产能过剩进一步凸显。
（二）矿价走势强于钢价，钢企处于被动地位。
（三）产业集中度降低，非重点企业投资增速不减。
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钢铁行业风险分析
一 节能减排风险
节能减排, 淘汰落后产能, 是我国钢铁行业的主要产业政策。在“ 十一五”规划中, 明确了相关目标。近年,政府的措施不断加强, 节能减排的决心加大, 这将有利于推动各行业相关政策的执行。
由于落后产能主要集中在中小型钢铁企业, 因而淘汰落后产能的产业政策对中小型钢铁企业的影响较大,对拥有落后产能的中小企业就会造成风险。
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二 产能过剩风险
中国钢铁工业整体产能已经处于过剩的状态, 市场供需矛盾非常突出。供给过剩带来的市场风险成为当前钢铁行业面临的首要风险。另一方面, 投资与产能的扩张还加剧了铁矿石等原料的供应紧张形势, 提高了供应价格, 进一步挤压了钢铁企业的生存空间。
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三 兼并、重组风险
目前我国钢铁产业集中度较低，国内钢铁产业呈现企业数量多，规模小，分散度高的特点。绝大部分钢铁企业的产能都集中在钢筋、线材、窄带、中小型材等普通品种上，从生产工序来看，具备完整的铁－钢－材生产能力的企业较少，多数企业的生产工序不完整，独立炼铁、独立炼钢、独立轧钢企业较多。
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四、宏观经济发展变化风险分析
我国钢铁产业与宏观经济的联系十分紧密，同时具有很强的周期性波动。由于钢材是国民经济发展的重要原材料，因此宏观经济的减速必然带来市场对于钢材需求的下降。钢铁工业整体将进入相对低速的发展时期，钢铁行业整体的利润空间也将大幅减少，钢材的利润率将下降。
五、市场价格风险分析
钢铁工业受钢材价格波动影响非常，近年来钢价的波动成为影响钢铁工业整体效益的关键性因素。目前我国钢铁企业除少数企业钢材品种具有较强的抗市场风险能力外，大多数企业的钢材品种都具有很高的相似性，甚至包括从事板材生产的企业，大部分的板材价格也具有高度的关联性。
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六、铁矿资源供给风险分析
（一）国内铁矿资源供给风险分析
从企业来看，国内大型国有钢铁企业原来都是以铁矿资源地而建，因此都有一定的铁矿资源保障。但近年来随着原有矿山资源的逐步枯竭，也面临严峻的铁矿不足矛盾。 （二）国际铁矿石资源供给风险分析
从国际铁矿石资源供给来看，目前全球主要的铁矿出口国集中在澳大利亚、巴西、印度、南非等国。值得注意的是近年来国际三大主要铁矿生产商，澳大利亚的力拓、必和必拓集团，巴西的CVRD公司都扩大了产能，主要用于满足我国对于铁矿石需求的快速增长。
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2013年钢铁行业如何投资规避风险
一、以调整结构、产业升级、转变发展方式为主导的发展机遇
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二、微利时代的转型发展
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案例分析二： 211寝室
担保行业风险分析
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案例分析
案例：
温州中小企业发展促进会会长周德文近日表示，温州270多家担保公司已几乎集体
处 于歇业和半歇业状态，现在基本上只收款，不放贷。 据***的民间借贷调研报告，
温州民间未偿贷款总量可能高达8000亿元到10000亿 元，由于一些本地企业开始