文档介绍：P2P平台能解决小微企业融资难题吗？
 
 
胡园园
Summary：近年来，P2P平台伴随着互联网科技创新而迅速发展，但作为普惠金融一分子，P2P平台与银行相同均无法解决小微企业融资难题。文章从信息不对称视角出发，将P2P微企业客户关系等方面处于劣势地位，这意味着即便面对小微企业群体，P2P平台也只能争取到风险更大的群体放貸。而这种行为将导致两种结果，一是相对于银行而言，P2P平台按照收益覆盖风险原则对小微企业放贷的利率会更高，小微企业面临更高的借款成本，数据显示：%的P2P平台年综合收益率8%～18%（ 数据来源于网贷之家《P2P网贷行业2018年7月月报》）。二是由于P2P平台也面临着信息不对称的信贷环境，与银行相同，仍然会存在逆向选择和道德风险问题，因此P2P平台会在更高风险群体中，选择相对优势的小微企业作为客户，用以规避逆向选择风险，同时也会要求小微企业提供抵押担保等，用以规避小微企业道德风险。由此不难分析出P2P平台虽然解决了银行没有解决的部分问题例如向更高风险的小微企业群体贷款，但对小微企业的信贷需求仍然存在信贷配给，这一点与银行无异。
四、P2P平台破解难题走出困境的路径选择
（一）破除“信息孤岛”，完善信息共享机制
信息开放与共享是P2P平台获得小微企业信息来源的重要渠道，然而我国无论是政府部门之间还是P2P平台之间不同程度上存在的“信息孤岛”，影响了P2P平台对小微企业信息的获取，主要体现在以下方面。
1. 政府部门之间的信息孤岛。我国政府各部门分别掌握着企业各类数据信息， 如纳税数据、社保缴纳数据、工商处罚数据、法院诉讼数据等，但这些数据仅
限在各部门内部查询和使用， 不能跨部门共享， 更不能向外界提供， 使各部门数据不能有效率的用于企业信用评价。
虽然2014年监管层开始尝试建立全国统一信息平台以破解政府部门间信息孤岛，但仍存在诸多问题，如企业自主申报信息来源的准确性、及时性，政府部门申报数据的积极性，数据提供的完整性等，致使信息孤岛现象仍一定程度存在。
2. P2P平台之间的信息孤岛。P2P平台之间“信息孤岛”现象也存在，因为平台之间的对负债端的竞争很激烈，每家平台都对收集到的信息尽可能采取保密措施，以防止客户流失，导致审核成本重复，也不能有效避免同一借款人在不同平台之间恶意借贷，因此实现P2P平台信用信息共享或成为解决行业信息孤岛问题的当务之急。
基于上述提出的数据库整合理念，即首先以企业信用代码作为唯一标识将信用中国网站、互联网金融风险信息共享系统中关于借款企业奖惩信息分别并入全国企业信用信息公示系统、互联网金融信用信息共享平台借款企业信息当中，分别整合两个数据库的信息;其次，整合全国企业信用信息公示系统、互联网金融信用信息共享平台的数据，仍以企业信用代码作为唯一标识主体，将企业在互联网金融领域的借贷信息并入企业信用信息公示系统，及时更新。
（二）建立标准小微企业信用信息数据库
当前，中国人民银行的企业信用信息数据库是我国金融机构进行企业信用评价的重要抓手，数据库的数据来源于商业银行和政府等公共事业部门，主要包含企业在商业银行的借贷信息、抵质押信息和公共事业部门的工商登记、交税、法律诉讼、行政奖惩、行政许可、社保公积金参保、水电费缴纳等信息。因众
多小微企业游离于银行信贷门