文档介绍：第9章资产减值20080518
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第二节 资产可能发生减值的认定
内容提要
资产减值的迹象
外部迹象
内部迹象
资产减值测试
连接内容第三 节 提要
连接内容本章小结
一、资产减值的迹象
企净额的，应当以该资产预计未来现金流量的现值作为其可收回金额。
根据在资产负债表日如果处置资产，熟悉情况的交易双方自愿进行公平交易愿意提供的交易价格减去资产处置费用后的金额
第三节 资产可收回金额的计量和减值损失的确定
（二）估计资产预计未来现金流量的现值
概念： 未来现金流量现值（the present value of future cash flow）是企业持有资产通过生产经营，或者持有负债在正常的经营状态下可望实现的未来现金流量的折现值。
考虑三因素：资产的预计未来现金流量、使用寿命和折现率
第三节 资产可收回金额的计量和减值损失的确定
（1）预计资产未来现金流量的基础
基础: 经企业管理层批准的最近财务预算或者数据预测
预计现金流量最多涵盖5 年（企业管理层如能证明更长的期间是合理的，可以涵盖更长的期间）。
（2）资产预计未来现金流量应当包括的内容
①资产持续使用过程中预计产生的现金流入；
②为实现资产持续使用过程中产生的现金流入所必需的预计现金流出
③资产使用寿命结束时，处置资产所收到或者支付的净现金流量。
第三节 资产可收回金额的计量和减值损失的确定
（3）预计资产未来现金流量应当考虑下列四个方面的因素：
①以资产的当前状况为基础预计资产未来现金流量
②预计资产未来现金流量不应当包括筹资活动和所得税收付产生的现金流量
③对通货膨胀因素的考虑应当和折现率相一致
④涉及内部转移价格的需要作调整。
（4）预计资产未来现金流量的方法
通常应当根据资产未来每期最有可能产生的现金流量进行预测
期望现金流量法
影响影响资产未来现金流量的因素较多，不确定性较大，在这种情况下，
第三节 资产可收回金额的计量和减值损失的确定
【例 1】 企业某项固定资产剩余使用年限为3年，企业预计未来3年里在正常的情况下，该资产每年可为企业产生的净现金流量分别为100万元、50万元和10万元。该现金流量通常即为最有可能产生的现金流量，企业应以该现金流量的预计数为基础计算现值。
【例 2】 沿用上例，假定利用固定资产生产的产品受市场行情波动影响大，企业预计未来3年每年的现金流量情况如表9-1所示。
第三节 资产可收回金额的计量和减值损失的确定
表9-1 各年现金流量概率分布及发生情况
年份
产品行情好
（可能性30%）
产品行情一般
（可能性60%）
产品行情差
（可能性10%）
第1年
150
100
50
第2年
80
50
20
第3年
20
10
0
第1年期望现金流量：150×30%+100×60%+50×10%=110（万元） 第2年期望现金流量：80×30%+50×60%+20×10%=56（万元） 第3年期望现金流量：20×30%+10×60%+0×10%=12（万元）
第三节 资产可收回金额的计量和减值损失的确定
折线率应当是反映当前市场货币时间价值和资产特定风险的税前利率。该折现率是企业在购置或者投资资产时所要求的必要报酬率。
折现率的确定，应当首先以该资产的市场利率为依据。如果该资产的市场利率无法从市场上获得，可以使用替代利率估计折现率。替代利率可以根据企业加权平均资金成本、增量借款利率或者其他相关市场借款利率作适当调整后确定。
通常应当使用单一的折现率。但是，如果资产未来现金流量的现值对未来不同期间的风险差异或者利率的期限结构反应敏感，企业应当在未来各不同期间采用不同的折现率。
第三节 资产可收回金额的计量和减值损失的确定
3．资产未来现金流量现值的预计
PV=∑[NCF /（1+r）]
式中：PV——未来现金流量现值
NCF——第t年预计资产未来现金流量
r——预计折现率
t——资产使用寿命（年份）
第三节 资产可收回金额的计量和减值损失的确定
【例】甲航运公司于2000年末对一艘远洋运输船只进行减值测试。，预计尚可使用年限为8年。该船舶的公允价值减去处置费用后的净额难以确定，因此，企业需要通过计算其未来现金流量的现值确定资产的可收回金额。假定公司当初购置该船舶用的资金是银行长期借款资金，年借款利