文档介绍：我国中小企业融资难的原因及对策
摘要:随着经济全球化和金融自由化的浪潮,我国市场经济也在快速稳定地增长,经济体制逐渐完善。中小企业作为经济发展和社会稳定的重要支柱,并承担着缓解就业压力推动经济发展的重任,其发展也逐渐受到人们的关注,其存在的问题也逐步浮现。尤其是融资的问题极大的阻碍着中小企业的发展,成为其发展过程中最大的瓶颈,因而解决中小企业融资难的问题已迫在眉睫。本文从中小企业的融资现状进行分析,探讨企业融资难的原因,并针对存在的问题,提出一些行之有效的措施。
关键词:中小企业银行贷款融资对策
前言
中小企业是企业规模形态的概念,是相对大企业而言的。它是构筑在雇员人数、企业资产总值、企业经营收入和其它数量标准上动态的相对的概念。随着我国多种所有制并存的社会主义市场经济体制的确定,大量中小企业尤其是中小民营企业如雨后春笋般出现。在我国国民经济中,中小企业数量一般占90%以上,就业占60%左右,产值占一半以上,在国民经济中有不可替代的作用。
目前,中小企业在提供就业岗位、促进创新、增加财政收入、稳定经济增长等方面发挥重要作用。中小企业对GDP的贡献超过60%,对税收的贡献超过50%,提供了近70%的进出口贸易额,创造了80%以上的城镇就业岗位,不仅安置了大量的城市下岗职工,还吸收了大量农村剩余劳动力,有效解决了农村剩余劳动力的转移和就业问题,缓解劳动力供求矛盾,从而保证了社会的稳定和经济的发展。
在2008年金融危机爆发之后,我国中小企业的发展越到了许多新的困难,在此背景下政府再次出台了促进中小企业发展的许多新政策。目前,中小企业的发展出现了许多新变化,然而其中最主要的是缺乏发展资金问题。由于历史性和制度性等原因,中小企业在融资,税收,市场竞争等方面很难与大型企业相比较,处于明显的劣势。据统计资料显示,中小企业的高风险性导致其90%以上因缺少资金而破产。
一、我国中小企业融资的现状
(一)我国中小企业融资的供给量严重缺乏
1、银行贷款困难
根据人民银行信贷登记咨询系统提供的数据,2011年末到2014年4月底,我国对中小企业的贷款占全部金融机构贷款的比重分别为15%、、%和10%。从中国人民银行的数据反映出一个问题,政府融资占中长期贷款的70%,中小企业只获得贷款的10%~15%左右。这表明,从整体上看,我国目前对中小企业的贷款支持力度是较小的。从以上数据我们可以得到这样一个结论,中小企业贷款难成为它们发展的瓶颈。
目前, 银行贷款的主打产品是担保贷款,然而为中小企业提供贷款的担保机构较少, 而且中小企业普遍存在着自身规模小,人、物、财等资源相对有限,即固定资产少、土地、房屋等抵押物不足、抵押物不值钱的现状。银行为避免不良贷款率的增加,对中小企业缺乏一定的信心,因此, 中小企业取得银行贷款的可能性很小。
2、其他融资渠道过窄
目前我国中小企业发展资金主要依靠自身内部积累,外部融资比重过低,银行及其他金融机构贷款是中小企业主要的外部融资渠道,但银行主要提供的是流动资金以及固定资产所需的资金,很少提供长期贷款,而且中小企业很难满足银行信贷条件。
在股权融资方式上,绝大多数中小企业不满足我国《公司法》规定条件。为了帮助更多的中小企业利用股市筹集资金,中小企业板于2004年5月17日在深圳证券交易所设立,但中小企业板市场仍将执行主板市场的法律法规和发行上市标准,即上市公司股本规模可小于 5000 万元但不低于 3000 万元, 其他财务和业绩指标都不应低于主板市场。无疑也只有少部分中小企业能达到上市标准。
长期以来,我国中小企业的债券融资受到排斥,从1994年到现在,基本上都是国家重点建设项目拿到发债额度,中小企业受发行规模的严格控制,再加上中小企业规模小的限制以及信用风险大的特点,很难发行债券。
(二)我国中小企业融资的需求量难以满足
1、中小企业数量过多
截止到2013年底,,,%。小微企业占了绝大部分比例,因此其需求量过大。我国的中小企业中有六成以上从未获得过1-3年的中长期贷款,而56%的中小企业将贷款作为获得外部融资的组要途径。而这种畸形的融资局面使得占企业总数99%的中小企业仅获得全国总贷款数量的20%。
2、企业应收账款比例很大,存货的占用额度大
据调查结果显示,大多数中小企业的应收账款比例很大。在激烈的市场竞争下,企业为了扩大销售提高自身的业绩经常采用赊销的方式,这种方式尽管会带来较大的销售额但也会导致企业有较高的应收账款,从而导致企业资金周转不灵,于是企业只能通过其他的融资方式来支撑企业的正常运转,这是企业资金需求量较大的一方面原因。其次,很多中小企业由