文档介绍：上市公司理财实务与 热点问题
第一部分 现代上市公司 理财思路
一公司财务及主要活动内容 什么是财务? 聚财、用财、发财、理财的活动。 企业筹集资金、运用资金、分配资金的活动及其体现的经济关系。 什么是资金? 社会再生产中的垫支价值、周转价值。
法人资本金 投资者投入个人资本金 (资本金) 外商资本金 资金的来源渠道银行借款 借入资金应付预收款项 (负债) 发行债券 融资租赁 应交未付款项
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资金成本 在金融市场筹集资金考虑的因素 财务风险 使用资金的代价和费用 资金成本 资金成本=使用资金的费用/筹资总额 财务风险—由于筹集资金带来的风险
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1).对内投资 2).对外投资 对内投资主要用于两个方面 、运输工具等劳动资料—形成固定资产。 ·固定资产特点:投资额大、回收期长、一旦投入将 长期影响企业经济效益 ·对固定资产投资要慎重、要进行认真的可行性研究。
、支付工资等费用—形成流动资产。 ·流动资产特点: 变现快、周转快 一个生产经营周期周转一次 流动资产相当于企业的血液 流动资金非常容易流失和沉淀
·流动资金沉淀:流动资金停滞在周转的某个阶段,不再循环周转。 货币—原材料(库存积压)—在产品(不配套)—产成品(不适销对路)—应收账款(不能回收)—货币
·流动资金流失:投资失误、坏账损失、被***、被盗窃、划小核算单位造成的资金流失;通货膨胀条件下,采用先进先出法造成的资金流失.
资金运用是企业财务的重要环节:一方面,资金运用过程是资金消耗占用、价值转移过程,即成本费用形成过程。
另一方面,资金运用过程,又是资金增值过程,即利润形成过程。