文档介绍：中国银行业竞争效率分析
摘要:本文基于产业组织学理论的SCP分析范式,认为市场绩效最终取决于实际的市场结构,而不是名义上的垄断集中程度。国内银行业的实际市场结构由完全垄断转向垄断竞争,推动了市场绩效的提升。关键词:市场结构;竞争;绩效
一、银行业市场结构分析
银行业的市场结构是指特定行业中企业的数量、规模、份额的关系以及由此决定的竞争形势作为产业组织理论的基本范畴。结构一行为一绩效模式(简称SCP范式)是传统产业组织理论的基本模式,其基本涵义是一个行业的绩效取决于企业的行为,而企业的行为又取决于行业的结构。
(一)中国银行业市场份额分布总体状况
截止2005年末,,%,,%,从不同机构的资产情况看,,%,%%;,%,%%;,%,市场份额基本没有变化。在各银行类金融机构中,股份制银行的资产增长速度最快,国有商业银行的增长速度低于平均水平。
据对不同机构2005年负债业务统计情况来看,,%;%;%;%,从资产负债总体情况看,国有商业银行资产、负债规模分别占据50%以上,股份制银行资产、负债增速最快。
(二)市场集中度状况
市场集中度是指某一特定市场中少数几个最大企业所占的销售份额。一般地,集中度越高,市场支配势力越大,竞争程度越低。判断银行业市场结构的指标一般采用行业集中度指标CRn和赫芬达尔指数也称H指数。CRn指数是指某行业中前几家最大企业的有关数值的行业比重,式中n通常取4和8。一般地讲,这一指标数值越高,表明行业垄断性也就越高,它综合反映了企业数目和规模分布这两个决定市场结构的重要方面,具有较强的说服力。但它的不足是不能反映规模最大几家企业的个别情况,也难以说明市场份额和产品差异的变化情况。H指标则较好地克服了CRn指数的不足,较好地反映了企业数量及其相对规模,在产业组织理论的实证研究中用途十分广泛。
(其中:T代表市场总规模,n代表该行业企业总数,Xi表各企业的有关数值。)
本文在考察中国银行业的集中程度时,将利用各商业银行的资产总额和机构、人员数量、存款总额和贷款总额等数据,从规模集中度和市场(业务)集中度两个方面来进行考察。一般而言,某市场中,企业越多,单个企业所占比重越低,即市场份额越小,该市场竞争程度就越高。对于银行业来说,这一要素可以通过四个指标来说明,即总资产比率 Ra(考察对象的资产比率在整个行业中的比率),贷款比率RI(考察对象的贷款比率在整个行业中的比率),存款比率Rd(考察对象的存款比率在整个行业中的比率),利润比率 Rp(考察对象的利润比率在整个行业中的比率)。
从资产和利润两类指标看,从2002年到2004年H指数均呈下降趋势,说明行业竞争度有所增加。可从较为直观的N指数来看,市场中约有5到6