文档介绍：工具、策略及产品
股指期货、融资融券与量化投资的运用
研究内容与思路
投资工具
投资策略
产品设计
交易实施
我们提供的服务
目录
研究内容与思路——研究内容
对冲基金投资策略 page3
投资工具
股票、债券、基金
股指期货
融资融券
投资策略
量化选股
量化择时
量化交易
套利套保
配对交易
交易优化
产品设计
Alpha产品
Portable Alpha产品
130/30基金
保本基金
杠杆ETF
分级基金
研究内容与思路——研究思路
研究方法
以投资为导向
以策略为基础
以产品为目标
以量化为工具
研究思路:
工具策略产品交易
研究思路与内容
投资工具
投资策略
产品设计
交易实施
我们提供的服务
目录
投资工具——传统投资工具
股票
市场评级
一致预期
行业景气度
流动性分析
债券
现金流分析
流动性分析
基金
封闭式基金折溢价分析
分级基金定价分析
ETF套利分析
基金评级
投资工具——衍生投资工具
对冲基金投资策略 page7
股指期货
定价分析
套利分析
持仓分析
融资融券
交易规则
交易品种
成本分析
成交分析
投资策略—量化选股
对冲基金投资策略 page9
投资策略—量化选股
对冲基金投资策略 page10
组合
月均收益
标准差
年化收益
超额收益
信息比率
夏普比率
战胜频率
统计P值
V50
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G50
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Q50
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VQ50
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GQ50
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VGQ50
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各个量化组合风险收益比较
各种量化模型均可获得稳定超额收益,并能通过统计检验。
价值因子稳定性好、成长因子更为激进,质量因子抗跌性好。
叠加模型相对基本模型收益更高,稳定性也较好。
VGQ50综合表现最佳。