文档介绍：第三章
外汇市场和外汇交易
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第一节外汇市场
一、外汇市场的含义
二、外汇市场的种类
三、外汇市场的构成
四、外汇市场的特征
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外汇市场(Foreign Exchange Market) ,是指进行外汇买卖的场所或网络。
一、外汇市场的含义
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(一)根据有无固定场所可分为:
有形市场 Visible Market
无形市场 Invisible Market
(二)根据外汇交易主体的不同可分为:
银行间市场 Inter-bank Market
客户市场 Customer Market
二、外汇市场的种类
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三、外汇市场的构成
(一)外汇市场的主体(参与者)
(Foreign Exchange Bank)
(Foreign Exchange Broker)

(二)外汇市场的客体
四、外汇市场的特征
1、外汇市场全球一体化
2、外汇市场全天候运行
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第二节外汇交易
传统的外汇交易
衍生的外汇交易
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(一)定义
又称现汇交易,是买卖双方约定于成交后的两个营业日内办理交割的外汇交易方式。
一、即期外汇交易
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啊啊
(二)即期外汇交易的交割日
交割日:交易双方进行资金交割的日期
标准日交割:
次日交割:
当日交割:
1、交割日必须是收款地和付款地共同的营业日。
2、若第一、第二日不是营业日,则即期交割必须顺延。
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BANK A: SP CHF 5 Mio
BANK B: 20/25
A: I sell USD
B: 5 mio agreeed
To Confirm at I buy 5 mio USD AG CHF value 10 July 2009 my USD to B bank NY for our account Thanks and bye
A:Ok agreeed my CHF to A bank Zurich Thanks and bye
(三)即期外汇交易的基本程序
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1、询价(Asking Price)
2、报价(Quotation)
3、成交(Done)或放弃(Nothing)
4、证实(Confirmation)
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