文档介绍：利润敏感性分析
摘要:利润敏感性分析的含义、计算方法和在实际工作中的具体运用;确定了影响利润的四个因素及其变动对利润的影响程度,说明了利润敏感性分析在实际运用中存在的问题,在此基础上,提出了解决及改进这些问题的途径和注意事项。
关键词:利润利润敏感性分析
一利润敏感性分析含义及作用
(一)利润敏感性分析的含义
利润敏感性分析就是研究当制约利润的有关因素发生某种变化时对利润所产生影响的一种定量分析方法。影响利润的因素很多,对利润影响大的因素利润灵敏度就高,对利润影响小的因素利润灵敏度就低。所以通过对影响企业经营的敏感性因素具体分析,可以知道各因素的敏感性程度的强弱,从而使企业管理者对各因素不确定性程度的强弱加以控制,实现对企业经营风险的有效控制。
(二)利润敏感性分析作用
企业在生产经营过程中,利润形成受很多因素影响,有些因素稍微变动就会引起利润的明显变动,即敏感因素,另一些因素,当其变动时只能引起利润的轻微变动,称其为非敏感因素,敏感因素是影响利润的主要因素,在找出敏感因素的基础上对其进行深入的分析预测,控制其变化范围和幅度,从而达到降低风险的目的。
,判断风险状况
影响利润参数的临界变化范围越宽,利润下降到临界点的可能性就越小,其抗风险能力就越强,反之,当影响利润的参数的临界变化范围越小,不确定因素稍微变化,利润就有可能降到临界点以下,风险就大,提醒企业经营者要注意风险控制。
影响利润的各因素中,单价是灵敏度最高的,单价的变化会引起利润以几倍于单价变化的速度发生变化。其次是单位变动成本和销量,最低的是固定成本。所以在经济决策中,有效采用定价策略。如果价格下调带来的利润损失,若不能通过扩大销售量或降低单位成本予以更大程度的补偿,企业的整体利润肯定会下降,目标利润难以实现。如果价格上涨应尽可能地抑制销量的大幅缩减和成本的大幅上升,否则目标利润同样难以实现,作为企业经营者,在掌握了各因素对利润的敏感程度后,就是密切关注市场动态,慎重实施价格策略,综合利用各有关因素之间的相互联系,采取综合措施,以实现企业的经营效益最大化。
二影响利润的因素和数学模型的建立
(一)影响利润因素的确定
利润总额=营业利润+营业外收入-营业外支出⑴
实际上,在上述公式右边的利润组成因素中,营业利润起着主要作用,它是企业日常生产经营活动的最终成果,其计算公式是:
营业利润=营业收入-营业成本-营业税金及附加-销售费用-管理成本-财务费用-资产减值损失+公允价值变动收益+投资收益⑵
营业收入=主营业务收入+其他业务收入⑶
根据上述公式,影响公司利润变动的主要因素有:营业收入、公允价值变动收益、投资收益(越高越好) 营业成本、营业税金及附加、销售费用、管理成本、财务费用、资产减值损失(越低越好)
(二) 建立相关的数学模型
借助“利润=收入-成本”这一公式,我们将利润的几个因素用下列公式联系起来。
即: 利润= 销售量×销售价格-单位变动成本总和⑷
利润=销售量×( 销售价格-单位变动)-固定成本⑸
从理论上可以得出,上式中影响利润的因素有四个,即:销售量、销售价格、单位变动成本和固定成本,在这些因素中,销售量和销售价格的增加将导