文档介绍：分析的意义债权人判断其债权收回的保证程度投资者判断投入资本的获利及保全程度经营者优化资本结构和降低资本成本政府有关机构宏观经济管理影响要素短期偿债能力影响要素流动资产流动负债长期偿债能力影响要素资本结构财务杠杆企业获利能力短期偿债能力比率分析(支付能力):万元流动比率分析流动比率越高企业偿还短期债务的能力越强流动比率过高表明流动资产周转速度减慢流动资产盈利性降低流动比率的经验值通常为2:1流动比率分析注意事项流动比率较高,未必企业有足够的货币资金偿债结合趋势分析及与行业平均值或竞争对手的比较分析根据不同企业(行业、地区经济发展水平)衡量考虑其他有关因素流动资产(负债)的结构企业对风险的承受能力企业的临时融资能力等注意人为因素(“窗饰”)::万元速动比率分析更能直接反映偿还流动负债的安全性和稳定性经验值为1:1扣除存货的原因存货变现能力较差,且不稳定部分存货可能已经抵押存货计价:成本与市价的悬殊当流动性出现问题,存货最易产生损失速动比率分析注意事项与企业计划指标、行业平均值、主要竞争对手进行比较,并做趋势分析根据企业的性质、:万元现金比率分析反映企业直接支付能力的指标,比率越高,企业的即时流动性越强,短期偿债能力也越强现金比率过高,可能意味着企业现金类资产使用效率过低,企业资产未能得到充分的运用适用于存货、应收帐款流转速度较慢,或具有高度投机性的企业分析