文档介绍：IB业务的风险管理要素和内控制度广发期货公司肖成博士诚信专业创新图强主要内容证券公司从事 IB业务政策解读 1证券公司从事 IB业务风险管理要素 2证券公司从事 IB业务的内控制度 3结论与建议 4 诚信专业创新图强政策解读?随着股指期货上市的一步步临近,相关条例及办法已密集出台。?截至 4月底,证监会先后发布了《期货公司金融期货结算业务试行办法》、《期货公司风险监管指标管理试行办法》以及《证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法》(下称《业务办法》)。?条例明确了证券公司参与金融期货的条件,引起普遍关注。诚信专业创新图强政策解读按照《业务办法》的规定,证券公司申请期货交易介绍业务( IB 业务)必须符合七个条件: ; ; ,或与一家期货公司被同一机构控制,且该期货公司具有实行会员分级结算制度期货交易所的会员资格、申请日前 6 个月的风险监管指标持续符合规定的标准; 诚信专业创新图强政策解读 ; 、内部控制、风险隔离及合规检查等制度; 、必要的交易设施或者适当的相关计划; 。诚信专业创新图强政策解读证券公司的业务职责: ?证券公司不得代理客户进行期货交易、结算,不承担对客户的风险控制职责; ?证券公司及其营业部不得代客户下达交易指令,不得利用客户的交易编码、资金账号和期货结算账户进行期货交易, 不得代客户接收、保管或者修改交易密码; ?证券公司及其营业部应当协助维护期货行情和交易系统的稳定运行,确保期货交易数据传送的安全和独立; ?期货公司委托证券公司协助向客户发送追加保证金通知、强平通知或者结算资料的,证券公司应当按照合同约定忠实履行通知客户的义务。诚信专业创新图强政策解读《业务办法》规定证券公司申请 IB 业务各项风险控制指标有: ?净资本不低于 12亿元; ?流动资产余额不低于流动负债余额(不包括客户交易结算资金和客户委托管理资金)的 150% ; ?对外担保及其他形式的或有负债之和不高于净资产的 10% ,因证券公司发债提供的反担保除外; ?净资本不低于净资产的 70% 。诚信专业创新图强主要内容证券公司从事 IB业务政策解读 1证券公司从事 IB业务风险管理要素 2证券公司从事 IB业务的内控制度 3结论与建议 4 诚信专业创新图强风险管理要素股指期货市场中所涉及的六种风险 IB 业务风险主要包括来自证期合作产生的经营风险、业务风险、市场风险、法律风险。证券公司开展 IB业务存在的主要风险及应对措施股指期货风险种类 IB 业务的风险来源 IB 业务的主要风险诚信专业创新图强股指期货风险种类一、股指期货市场中所涉及六种风险: ?市场风险?信用风险?流动性风险?操作风险?法律风险?政策风险