文档介绍：河海大学
硕士学位论文
商业银行信用风险度量模型研究
姓名:王旭华
申请学位级别:硕士
专业:数量经济学
指导教师:章恒全
20070301
摘要近年来,随着金融全球化的发展和金融市场的剧烈波动,信用风险变得更加突出和严重,各国银行和投资者都面临着前所未有的信用风险。国际银行界的经验表明,风险的度量、防范与管理是商业银行管理的永恒的议题之一。如何提高信用风险管理水平是加入笪国银行业发展的重大课题,而信用风险量化研究是我国商业银行信用风险管理的薄弱环节。本文立足于如何提高我国商业银行信用风险量化管理的角度,首先分析了国内外信用风险量化管理的情况,总结出我国现行信用风险管理手段的缺陷在于仍然采用定性分析、静态管理的方式,提山量化管理势在必行,并且提出在现有的条件下,必须借鉴国外的成熟量化管理模型。深入探讨了国际上流行的糯楹夏P汀模型和糯楹夏P偷刃庞梅缦斩攘磕P停诙阅P偷幕驹斫薪樯艿幕∩希析了个模型的可借鉴性。其中P鸵允视梅段Ч惴骸⒛芄蛔既返丶扑惴缦账鹗而著称。模型中引入风险价值的思想值得国内商业银行借鉴:模型参数较其它管理模型较容易获得,这为诠谏桃狄械挠τ醚芯看蛳铝嘶 2⒁怨谀臣乙形;础,严格按照乃枷虢心P陀τ玫氖抵ぱ芯坎僮鳎馐沟醚芯拷峁邢质意义和说服力;同时,对于模型中的部分参数进行了修正,对国内的信用数据进行了规范,对技术方法作了改进。这些都推进了谖夜桃狄杏τ玫慕徊窖芯俊我国商业银行信用风险量化管理的研究结果表明:疚纳钊胩教至斯獗冉嫌杏跋力的信埘风险度量模型,对其在我国的应州做了可行性分析。目前P秃蚄模型在中国市场上有一定的借鉴意义。钟泻饬啃庞梅缦盏氖菘馊狈Γ夜匦虢我国企业评级体系和建立量化管理的基本数据库。疚耐ü擞肅模型对我国商业银行的信用风险进行度量,在参数选取的方法上有一定的参考价值。ü芯抗际银行业的信用风险量化的方法与实践,我国商业银行可以在量化风险的现实基础之上,引进两方国家的信用风险度量模型,并结合我国的实际情况,进行量化信用风险的技术创新。擞霉庖恍┦菽P屠捶治鲋泄桃狄械男庞梅缦瘴侍庵皇且桓龉晒蹋商业银行势必会运用自有的数据模型进行度量和管理。关键词商业银行信用风险度量模型P褪抵ぱ芯
.琄痠珻,..,,,,,瑃琣,痵,,瑆.,瓵瑃琣篊琺產痵琣
***年铲叼年钞旧学位论文独创性声明:本人所呈交的学位论文是我个人在导师指导下进行的研究工作及取得的研究成果。尽我所知,除了文中特别加以标注和致谢的地方外,论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果。与我一同工作的同事对本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明确的说明并表示了谢意。如不实,本人负全部责任。论文作者┟:学位论文使用授权说明河海大学、中国科学技术信息研究所、国家图书馆、中国学术期刊馀贪电子杂志社有权保留本人所送交学位论文的复印件或电子文档,可以采用影印、缩印或其他复制手段保存论文。本人电子文档的内容和纸质论文的内容相一致。除在保密期内的保密论文外,允许论文被查阅和借阅。论文全部或部分内容的公布ǹ授权河海大学研究生院办理。
第一章绪论选题背景金融体系是整个国民经济体系的主要组成部分和核心环节,在维持社会资金的流动转移和配置、促进经济发展方面发挥着不可替代的作用。商业银行是金融体系中十分重要的金融机构,在减少经济风险和不稳定因素,保证国民经济顺畅运行方面发挥着举足轻重的作用,它的健康发展对整个金融体系都是至关重要商业银行面临的风险包括信用风险、市场风险、资本风险、流动性风险、外汇风险、操作风险。由于我国的主要银彳亍多为国有银行且实行了严格的外汇管制制度,流动性风险和外汇风险到目前为止还较少涉及,所以面对的主要风险为信用风险、操作风险、市场风险。信用风险是指债权人由于债务人违约或债务人信用等级或履约能力发生变化造成损失的风险。对于商业银行而言,这种风险主要源自借款人违约或资信恶化而使债权人遭受损失的可能性。现代意义上的信用风险则包括由交易对手直接违约和交易对手违约可能性发生变化而给银行资产造成损失的风险。商业银行信用风险与信贷风险是两个既有联系又有区别的概念。信贷风险是指在信贷过程中,由于各种不确定性,。商业银行信用风险与信贷风险的主体是一致的,即均是由于债务人信用状况发生变动给银行经营带来的风险。二者的不同点在于其所包含的金融资产的范围,银行信用风险不仅包括信贷风险,现代信用风险概念涵盖了传统的信贷风险以及因交易对手信用水平和履约能力变化而导致资产损失的风险。我国四大国有商业银行在资产规模方面已跻身于世界大银行之列,资本充足率也逐步提高,尤其是中国银行、建设银行先后经过股份制改造之后,各项指标均有了显著的改善。但这些改善掩饰不了在风险管理方面与国际先进的商业银行的巨大差距。虽然