文档介绍：巴塞尔商业银行薪酬制度及风险管理【摘要】金融风暴中,银行高管畸形的天价薪酬成为各界人士十分关注的现象, 各国的监管机构也致力于规范银行的薪酬制度。商业银行由于其金融中介的重要地位, 其薪酬制度已不仅仅是银行内部的问题, 而是关系到整个资本市场的信用与稳定。本文将回顾巴塞尔委员会出具的《兼顾风险与绩效的薪酬制度》,探讨兼顾风险因素及绩效因素的商业银行的薪酬制度及风险管理,并为我国商业银行的薪酬改革提供建议。【关键词】巴塞尔薪酬风险管理绩效一、商业银行薪酬制度回顾与总结(一)商业银行及其薪酬制度商业银行是资本主义市场经济发展的产物。不同于中央银行或者投资银行,商业银行主要进行存款、贷款业务,通过存贷利息差额获得盈利。商业银行的主要业务范围还包括吸收公众、机构以及企业的存款、向他们进行贷款, 以及票据贴现级其他中间业务。而根据《中华共和国商业银行法》和《中华人民共和国公司法》, 商业银行指吸收公众存款、发放贷款、办理结算业务等的企业法人。商业银行是资本市场的重要参与者, 在经济中有着举足轻重的作用。[1] 由于商业银行的特殊地位, 商业银行拥有双重属性: 公共属性和企业属性。[2] 一方面商业银行是盈利性组织,以利益最大化为目的。而另一方面,商业银行也具有社会性,需要承担促进社会福利良性发展的责任。因此商业银行的薪酬制度不仅要考虑内部员工福利及绩效激励作用, 还要考虑其对社会的影响程度。 2008 年的金融危机中, 华尔街商业银行的高管不仅没有为罔顾风险和投资人资产安全的行为买单, 反而被曝享有天价薪酬,遭到社会的强烈谴责,严重影响资本市场的稳定以及信用。因此,商业银行的薪酬制度制定及管理需要谨慎。(二)商业银行薪酬制度主要内容商业银行的薪酬制度的组成主要有基本工资、年度奖金、长期激励以及福利和津贴。[3] 基本工资不受个人及公司的绩效影响,缺乏灵活性, 也是薪酬的固定部分。年度奖金是直接将薪酬与银行业绩挂钩的基本方法。奖金的具体制定各个银行有所区别, 财务指标或非财务指标都会运用到业绩的衡量中。长期激励, 特别是针对高管的长期激励, 常常牵涉到股票和期权。高管在达到一定的解锁条件后, 期权才能被解锁。福利和津贴则更多是隐形的福利,例如公司用车、带薪休假、旅游等。在金融危机中, 华尔街高管的薪酬结果都有一个共同特点: 基本工资占较小的比重( 25% 左右), 而其他的长期激励, 如股票和期权、分红等占比很大, 接近 75% 。这种薪酬制度无疑向这些银行的高管传递了一个信息: 不顾一切让利润最大化。[4] 因此这些银行高管愿意冒巨大的风险去进行高回报的金融业务。薪酬制度是推动金融危机恶化的一个重要因素。二、巴塞尔薪酬管理要求 2010 年底, 巴塞尔银行监督管理委员会正式发布了《全球更稳健的银行及银行体系监管框架》及《流动性风险计量标准及监管的国际框架》两份文件,明确提出于 2013 年1月1 日起实施,预计在 2018 年底达标。这是自 1988 年出台巴塞尔资本协议以来的第三版,因此简称“巴塞尔协议Ⅲ”。巴塞尔银行监督管理委员会成立于 70 年代,其职能是组织制定并发布国际银行业风险管理指导文件。 1988 年, 巴塞尔委员会出台了《统一资本计量与资本标准的国际协议》( 简称巴塞尔协议Ⅰ), 核心内容是按监管标准计量信用风险资本要求, 最低资本充足率不低