文档介绍：2012-3-15
财务管理基础
财务管理基础第一节财务管理概述
第二节资金时间价值
第三节风险与收益分析
主讲教师:赵希辉
上海国家会计学院版权所有
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第一节财务管理概述第一节财务管理概述
一、财务管理的含义和内容(一)财务活动
财务管理是企业在一定的整体目标下,组织企业财务活动是以现金收支为主的
企业财务活动、处理财务关系的一项经济管理工企业资金收支活动的总称。
作。
筹投分资
财务管理的概念建立在财务活动和财务关系资资配金
的基础上。活活活营
动动动运
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(二)财务关系企业与投资者之间受资与投资并支付报酬
企业与受资者之间关系
财务关系是指企业在财务活动中与有关各方企业与债权人之间的债权债务关系
企业与债务人之间的债权债务关系
所发生的经济利益关系。
企业与供应商、客户之间的买卖关系
企业与政府之间的强制与无偿的分配关系等
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二、财务管理的环节二、财务管理的环节
(一)规划与预测(二)财务决策:财务管理的核心
定性预测法
(1)定性预测法
和定量预测主要有两种方法:经验判断法和定量分析法
(2)定量预测法法各有利弊,
应把两种预
趋势预测法前者具体有:淘汰法、排队法、归类法等
→测方法有机
→因果预测法结合,才能后者具体有:数学分析法、数学规划法、概率
正确进行财
务预测。决策法、效用决策法及优选对比法等具体办法。
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二、财务管理的环节二、财务管理的环节
(三)财务预算(四)财务控制
在一定的计划期内以货币形式反映生产经营活利用有关信息和特定手段,对企业的财务活动施加
动所需要的资金及其来源、财务收入和支出、财务成影响或调节,以便实现计划规定的财务目标。
果及其分配的计划。
(五)财务分析、业绩评价与激励
财务预算主要包括:
财务分析常用的方法有:
•现金预算
对比分析法
预计利润表
•比率分析法
•预计资产负债表综合分析法
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三、财务管理的目标三、财务管理的目标
(一)利润最大化目标
总目标具体目标
1、没有考虑资金时间价值
每筹资管投资管收益分配
利股理目标理目标管理目标 2、没有反映利润与投资的关系(投资收益率)
股东
润盈
财正
以较以较使争取合理确定 3、没有考虑风险因素
最余富确
小的低的投投资利润的留
大最最计
资本筹资资高收分比例以
大大算 4、片面追求利润最大化,可能导致企业短期行为。
化成本风险收益时及分配形
化收
化获取获取益,降式,提高
益
较多较多最低投企业的潜
与
的资的资大资风在收益能
成
金金化险力
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