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基于改进EMD和BEKK-MVGARCH的干散货FFA市场波动分析的中期报告.docx

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基于改进EMD和BEKK-MVGARCH的干散货FFA市场波动分析的中期报告.docx

上传人:niuwk 2024/4/13 文件大小:10 KB

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文档介绍:该【基于改进EMD和BEKK-MVGARCH的干散货FFA市场波动分析的中期报告 】是由【niuwk】上传分享,文档一共【2】页,该文档可以免费在线阅读,需要了解更多关于【基于改进EMD和BEKK-MVGARCH的干散货FFA市场波动分析的中期报告 】的内容,可以使用淘豆网的站内搜索功能,选择自己适合的文档,以下文字是截取该文章内的部分文字,如需要获得完整电子版,请下载此文档到您的设备,方便您编辑和打印。基于改进EMD和BEKK-MVGARCH的干散货FFA市场波动分析的中期报告摘要:随着全球贸易的不断扩展,干散货运输市场相关金融工具——干散货FFA市场也越来越受到关注。本文基于改进EMD和BEKK-MVGARCH模型,分析了干散货FFA市场的波动性,并探讨了其中的影响因素。首先,使用改进EMD模型对干散货FFA价格进行分解,得到不同时间尺度上的波动成分。然后利用BEKK-MVGARCH模型对干散货FFA价格波动进行建模,并考虑了多种因素的影响,包括全球经济情况、气候变化、航运容量和供需关系等等。分析发现,干散货FFA市场价格波动随着时间尺度的不同而具有不同的特征。同时,经济情况、气候变化和供需关系等因素都对干散货FFA市场价格波动产生了显著影响,其中货运指数和海运企业股票指数是影响因素中最为重要的两个。关键词:干散货FFA市场、改进EMD、BEKK-MVGARCH、波动性分析、影响因素Abstract:Withthecontinuousexpansionofglobaltrade,thedrybulkcargotransportationmarket-relatedfinancialinstruments--MVGARCHmodels,,,usingtheBEKK-MVGARCHmodeltomodelthevolatilityofdrybulkcargoFFAprices,andconsidertheimpactofvariousfactors,includingtheglobaleconomicsituation,climatechange,shippingcapacity,,onditions,climatechange,andsupplyanddemandrelationshipshavesignificantimpactsonthepricevolatilityofthedrybulkcargoFFAmarket,:drybulkcargoFFAmarket,improvedEMD,BEKK-MVGARCH,volatilityanalysis,influencingfactors.