文档介绍：供应链金融的融资模式与方案设计——以上海医药分销商为例小组成员:金建凡(组长)李强林超盛方琦姬倪慧蒋薇陈怡宓主要内容供应链金融简介上海医药背景分析风险分析上海医药分销商融资模式设计一二三四供应链金融简介供应链金融简介一(一)、定义(二)、国内供应链金融的发展现状(三)、国内外银行的供应链金融模式分析(四)、国内公司的供应链金融模式分析供应链金融简介(一)定义:简单地说,就是银行将核心企业和上下游企业联系在一起提供灵活运用的金融产品和服务的一种融资模式。供应链金融不仅包含了供应链节点企业的个别财务管理和整个供应链的资金流管理,而且包括整个供应链企业的融资活动,以及整个供应链的金融服务活动。供应链金融简介(二)(1)贸易融资专业化发展阶段:此阶段,银行在一些不同的领域形成了专业化经营的特色,并通过专业团队建设和顺应市场需求的不断创新,实现了在某些行业领域、某些融资产品中的比较优势取得了差别利润和规模发展。(2)贸易融资规范化经营阶段:这阶段,各行先后出台了适用于供应链融资的信用评估办法,从根本上改革了我国银行传统的一套企业信用评估制度。(3)供应链金融发展阶段:深发展供应链金融提供的中小企业融资解决方案紧紧围绕中小企业的主营业务,帮助中小企业依靠自身核心优势解决融资难的问题,(1)采购阶段的供应链融资——预付账款融资模式指在上游核心企业承诺回购的前提下,中小企业(购货方)以金融机构指定仓库的既定仓单向金融机构申请质押贷款,并由金融机构控制其的融资业务。它实现了中小企业的杠杆采购和核心大企业的批量销售(2)运营阶段的供应链融资——动产质押融资模式指银行以借款人的自有货物作为质押物,向借款人发放信贷款的业务。(3)销售阶段的供应链融资——应收账款融资模式指卖方将赊销项下的未到期应收账款转让给金融机构,由金融机构为卖方提供融资的业务模式。供应链金融简介(三)国内外银行的供应链金融模式分析国外摩根大通银行在2005年收购了一家物流公司Vastera,并在亚洲组建了一支专门为供应链及代理商销售业务提供金融服务和支持新的物流团队。墨西哥台来为中小供应商提供在线保理服务,使中小供应商通过利用他们对大买家的应收账款来为营运资本融资,从而有效地将他们的信用风险转嫁给他们高质量的客户,从而用更低的成本融到更多的资金。供应链金融简介国内深圳银行是最早开展供应链金融服务的国内银行;2005年签署的“总对总”战略合作协议,正式拉开我国供应链融资活动的序幕;2006年,深圳发展银行在业内率先推出“供应链金融”品牌,系统地对供应链中应收、预付和存货提出了结构性的解决方案。招商银行提出发展“贸易金融”,建立起以供应链商务模式为依托,以供应链上下游企业的金融服务需求为中心,内外贸融资产品一体化的经营体制。工商银行近期也推出了“沃尔玛供应商融资解决方案”。工行依托沃尔玛公司的优良信用,对相关物流、现金流实行封闭管理,为沃尔玛供货商提供从采购、生产到销售的全流程融资支持,破解了沃尔玛供货商的融资困局。供应链金融简介(四)国内公司的供应链金融模式分析1、深发展“出口应收账款池融资”计划应收账款池融资具体含义为:企业将多个不同买方、不同期限和金额的应收账款打包转让给银行,银行依据累计的应收账款余额给予授信。能够进入池内的应收账款,可以涵盖LC(信用证)、D/P(付款交单)、D/A(承诺交单)及OA(赊销)等几种结算方式。对于长期向录良好且保有相对稳定的应收账款余额的中小企业来说,这一计划可以说是十分具有吸引力的。供应链金融简介2、李宁公司的供应链金融分析从2009年下半年起,李宁公司通过供应链融资方案,携手其上下游近8000家供应商与经销商,并不断扩大规模,从而逐步解决了资金匮乏的问题。供应链金融打破了传统商业银行以及其他金融机构孤立考察单一企业的格局,银行不必再围绕单一企业进行融资。银行可以围绕着“李宁公司”这样的核心企业,并同时对其供应链上的“N”个(将近8000家供应商与经销商)企业进行融资,从而更有利于整条供应链的良性发展,特别是对于一些中小型企业。