文档介绍：湖北工业大学
硕士学位论文
中国上市公司盈余管理实证研究——基于盈余频率分布模型
姓名:陈丽娟
申请学位级别:硕士
专业:会计学
指导教师:王德发
20100501
湖北工业大学硕士学位论文
摘要
在会计理论界,盈余管理是一个备受关注的问题。盈余管理通过合法的形式,
为广大的会计信息使用者在决策时带来极大的诱导性,而大量的研究结果表明我
国上市公司存在着较为普遍的盈余管理现象。盈余管理不仅仅是一个会计问题,
更是一个社会问题。通过盈余管理诱导企业利益相关人的决策,不仅会为投资人
带来损失,也会影响我国资本的合理有效配置。
以往大量的研究集中于盈余管理手段和动机、以及股市的预测与盈余管理之
间的相关性,但这些方法已经无法识别企业是否具有盈余管理行为。盈余频率分
布模型是盈余管理计量方法之一,通过研究盈余管理后盈余频率的分布特征来验
证企业盈余管理的频率和幅度,而不需要考虑一些无法计量变量的影响。本文通
过盈余管理频率直方图和构造检验函数,对我国上市公司整体的盈余管理存在性
进行研究,为监管部门以及广大的投资者提供决策支持。
文章主要分为理论分析、实证研究和结论三大部分。理论分析部分,详细阐
述了盈余管理的基本理论和盈余管理研究方法。在实证研究部分,针对我国上市
公司的年度财务报告,选取 2006、2007 和 2008 的每股收益作为研究指标。通过
对上市公司的盈余管理手段进行描述性统计,得出 2006、2007 和 2008 三年的收
益平滑、巨额冲销和政策诱增手段在数量上不具有显著性,然后采用盈余频率分
布模型进行实证研究,分析盈余频率直方图,发现我国上市公司整体盈余不高,
构造盈余频率分布函数,对其在阈值处的显著性进行检验,得出我国上市公司
2006、2007 和 2008 三年盈余管理现象显著的结论。
最后根据本文研究结果,给出相关的建议和意见,提出了我国监管部门应当
对上市公司的财务报告采用定期抽样独立审计的建议。

关键词:盈余管理,实证研究,盈余频率分布模型
I
湖北工业大学硕士学位论文
Abstract
In the file of accounting theory research, earnings management is a major concern
problem. Earnings management misleading the majority users of accounting
information in decision-making through the legal form, and a large number of studies
shows that there is general phenomenon of earnings management existing in China’s
panies. Earnings management is not just an accounting issue but a social
problem. It will not only cause losses for investors but also affect our rational and
effective allocation of capital, inducing Stakeholders' decision-making through Earnings
management.
Previous earnings management studies to the means and motivation of earnings
management and the relationship between stock price’s forecasting and earnings
management, which research methods have been unable to identify the phenomenon of
earnings management. This article takes a research of the existence of earning
management on China’s overall panies by using the surplus frequency
distribution model. Surplus frequency distribution model is one way to measur