文档介绍：中国软件产业投融资白皮书
赛迪顾问股份有限公司
前言
一、研究目的
2011年1月28日,国务院办公厅发布《国务院关于印发进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展若干政策的通知》,继续从多方面给予政策支持,特别是投融资政策进一步细化,从资金面到政策面为软件产业的长远快速发展提供了有力的保障。
近年来,软件产业经历了快速发展的阶段,在新政策的推动下,软件企业将迎来新一轮发展机遇,软件产业将通过投融资方式与资本市场实现共赢。赛迪投资顾问分析和总结了近年来软件产业资本运作的特点和方式,并通过案例阐述了软件产业投融资的运作模式,为园区支持区域内软件产业发展提出建议,也为软件企业的资本道路提供参考。
二、主要结论
1、当前软件产业发展呈现出以下特点:
(1)区域分布呈现四箭齐发格局,中心城市成为产业发展聚集点;
(2)业务结构调整加快,软件技术业务地位逐渐突出;
(3)外包服务出口飞速增长,引领软件出口额快速发展;
(4)行业创新进展明显,软件企业能力不断增强。
2、软件产业将在政策和机遇下实现快速发展,随着创业板的日渐成熟和新三板扩容的临近,软件产业将与资本市场实现共赢。
3、软件企业通过并购打破界限,管理软件龙头迅速切入行业;通过资本运作完成技术延伸和市场拓展,三类软件企业将成并购热点;行业与外包竞争加剧,管理软件和互联网应用软件并购持续增长。
4、软件企业IPO规模迅速增长,IPO企业地区分布广泛,资本市场发展呈现多样化。
第一章软件产业投融资机遇
一、软件产业发展现状
2011年,我国软件产业保持快速发展态势,月均增速达30%,至2011年8月底,软件行业收入规模已超过万亿元。软件行业的快速增长态势在近几年尤显突出。2010年,我国软件产业实现业务收入13364亿元,同比增长31%,营收规模首次突破万亿元大关。与2001年的751亿元相比,,%。
图1 2011年1-8月软件产业收入情况
资料来源:工业和信息化部,赛迪投资顾问整理 2011,10
2011年1月28日,国务院办公厅发布《国务院关于印发进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展若干政策的通知》,继续在财税、投融资、研究开发、进出口、人才、知识产权、市场等方面给予政策支持,为软件产业的长远快速发展提供了有力的保障。
近年来,我国软件产业发展呈现出以下区域特点:
1、环渤海地区是中国软件产业链高端的引领者
,%。该地区呈现出以下特点:
(1)产业集聚效应明显、人才优势突出;
(2)软件企业融资并购较为活跃,具有较强的发展优势;
(3)紧密跟踪产业发展动向和热点,把握新的发展机遇;
(4)占据着中国软件产业的制高点。
在这一聚集区中,北京是带动软件产业发展的龙头,聚集了中国最多的科研机构和高级软件人才,是众多国内外软件企业总部及主要核心研发机构所在地。2010年软件业务收入仅次于广东省,位列全国第二。拥有中关村软件园、中国科学院软件园、上地软件园、大兴经济开发区软件园、北京数字娱乐软件创新基地等。
中关村软件园已经成为国内龙头软件园,北京市软件与信息服务产业的核心区,并具有国际知名度和影响力,成为北京市乃至全国展示中国科技产业发展的重要窗口。中关村软件园先后被国家发改委、工信部、商务部命名为“国家软件产业基地”和“国家软件出口基地”。2011年2月,被科技部认定为“国家火炬计划软件产业基地”。2011年4月,被科技部国际合作司确定为“国际科技合作基地”。作为我国软件领域最有影响力的自主创新中心,中关村软件园聚集了一批国家级研发中心,2010年知识产权超过2300项,其中国家科技进步特等奖1项、一等奖5项,约占全中关村园区的一半;国家规划布局内重点软件企业园区内有21家,北京创新百强企业园区有5家。
2、长江三角洲地区是中国软件产业多级联动立体发展的先行者
近年来,长三角地区注重内涵发展,政企合力多级联动推进软件产业蓬勃发展,整个地区的产业建设已经进入快车道。2010年上海、江苏、,%。特别是随着南京等城市软件产业的快速崛起,地区产业势能不断提升。
2010年南京市成为国内首个“中国软件名城”,拥有中国(南京)软件谷、江苏软件园、南京软件园等。中国(南京)软件谷已初步建成了中国首条软件大道,汇聚了IBM中国软件授权培训中心、戴尔、中兴通讯、华为科技、东软研发、文思创新等国内外知名软件企业250家左右,软件人才5万人左右,2010年软件产值突破300亿元,形成了通信软件、软件外包和信息服务三大产业集群,被批准为国家火炬计划现代通讯软