文档介绍：资金需要量预测法
资金需要量预测法
1 / 9
资金需要量预测法
资本需要量展望
一、要素剖析法
含 以相关项目 基期年度 的均匀资本需要量为基础，依据展望年度的生产经营任务义 和资本周转加快的要求，进行剖析调整，来展望资本需要量的一种方法。
资本需要量＝（基期资本均匀占用额－不合理资本占用额）×（ 1±展望期销
售增减率）×（ 1±展望期资本周转速度改动率）
公
【提示】 假如展望期销售增添， 则用（1＋展望期销售增添率） ；反之用“减”。
式
假如展望期资本周转速度加快，则应用（ 1－展望期资本周转速度加快率）；反之用“加”。
评
计算简易，简单掌握，但展望结果不太精准
价
适
品种众多、规格复杂、资本用量较小的项目
用
【例 5－ 2】甲公司上年度资本均匀占用额为 2200 万元，经剖析，此中不合理部分 200 万元，估计今年度销售增添 5%，资本周转加快 2%。要求计算展望年度资本需要量。
[ 答疑编号 5725050201]
『正确答案』
展望年度资本需要量
＝（ 2200－ 200）×（ 1＋ 5%）×（ 1－ 2%）
2058（万元）
二、销售百分比法
假定：某些财产和某些欠债与销售额同比率变化（或许销售百分比不变）
【定义】随销售额同比率变化的财产——敏感财产
随销售额同比率变化的欠债——敏感欠债（经营欠债）
【问题】销售额增添以后，怎样估计敏感财产和敏感欠债的增添？
方法一：
A/S1=m △A/ △S=m △A=△S×m 依据销售百分比展望
方法二：
敏感财产增添 =基期敏感财产×销售增添率
依据销售增添率展望
敏感欠债增添 =基期敏感欠债×销售增添率
资金需要量预测法
资金需要量预测法
2 / 9
资金需要量预测法
需要增添的资本 =财产增添 - 敏感欠债增添
外面融资需求量 =财产增添－敏感欠债增添－保存利润增添
【例 5－ 3】光彩公司
20×2年 12 月 31 日的简要财产欠债表如表
5－ 1 所示。假定光彩
公司 20×2年销售额
10000 万元，销售净利率
10%，利润保存率 40%。20×3年销售估计增
长 20%，公司有足够的生产能力，无需追加固定财产投资。
表 5－1
光彩公司财产欠债表（ 20×2 年 12 月 31 日）
单位：万元
财产
金额