精品PPT课件----第六章 外汇风险与防范实务.ppt

文档介绍：国际金融
天津工程师范学院商贸系
李秀红
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天津工程师范学院商贸系李秀红
第六章
外汇风险与防范实务
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某企业从事人造板的生产销售,02年初与外商签订了约1500万欧元的全套生产线进口合同,03年5月12日付款。当时EUR1=。
自02年5月欧元兑人民币汇率一路攀升,直到03年5月12日,EUR1=。该企业未采取有效的避险措施,结果造成了3554万元人民币的损失。
为什么一笔生意损失了3554万?这就是汇率风险在作怪!那么,该如何防范汇率的风险哪?这正是本章将要解决的问题。
课前导读
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第一节外汇风险概述
第二节外汇风险的原因与测度
第三节外汇风险管理
第六章外汇风险与防范实务
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第一节外汇风险概述
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外汇风险是从事外汇业务时所面临的一切风险。包括汇率风险、利率风险、政策风险、信用风险、决策风险、道德风险等(广义)。
第一节外汇风险概述
一、外汇风险的含义
汇率风险国际经济交易主体在从事外汇相关业务时,由于外汇汇率的变动所蒙受损失或丧失预期收益的可能性(狭义)。本章仅研究因汇率变动所带来的风险。
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欧元汇率一路攀升
签单与付款存在时间差
结算币种不是本币
第一节外汇风险概述
课前导读中,为何汇率变动会给企业带来如此巨大损失哪?
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风险产生的直接原因是汇率的变动
风险是一种不确定性,盈利或亏损
存在不同货币的兑换
存在不同时间的兑换
第一节外汇风险概述
对汇率风险的理解
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二、外汇风险的类型
交易风险
折算风险
经营风险
外汇买卖风险
交易结算风险
第一节外汇风险概述
外汇风险类型
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交易风险:在以外币计价的交易中,由于汇率的波动使交易者蒙受损失的可能性。
外汇买卖风险
交易结算风险
经常表现在:贸易或非贸易进出口业务中
第一节外汇风险概述
交易风险
经常表现在:国际借贷、国际投资、外汇买卖
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