文档介绍：该【商业银行资本管理与风险定价 】是由【博大精深】上传分享，文档一共【23】页，该文档可以免费在线阅读，需要了解更多关于【商业银行资本管理与风险定价 】的内容，可以使用淘豆网的站内搜索功能，选择自己适合的文档，以下文字是截取该文章内的部分文字，如需要获得完整电子版，请下载此文档到您的设备，方便您编辑和打印。一、商业银行资本管理的内容
二、监管资本、经济资本、风险资本
三、绩效评价
四、资本配置
五、风险定价
第一节经济资本、绩效评价、风险配置
商业银行的资本管管理是指通过各种种资本工具和资本管理措施,使以资本为基础础的财务绩效达到到最优,并且保证证银行总体资本水水平符合一系列要要求的管理。其内内容有:
一是外部管理:监管者对资本充充足率的规定、监监督、调节。
二是内部管理:银行自身出于安安全与盈利的要求求对资本的管理::
确定资本需要量,以保证银行在财财务上可以抵御未未预期损失,并增增强股东信心。。
银行内内部资本配配置,指在在理论论上计计算支支持一一项业业务所所需资资本额额,并并将之之分配配给各各业务务部门门的过过程。。
银行资本结结构的确定定,主主要是是指通通过制制订资资本计计划,,测算算资本本成本本,从从而确确定银银行债债务资资本和和权益益资本本的比比例,,达到到优化化资本本结构构,以以最低低的综综合资资本成成本实实现优优化价价值最最大化化的目目的。。
一、商商业银银行资资本管管理的的内容容
二、监监管资资本、、经济济资本本、风风险资资本
::指由由银行行管理理层内内部评评估而而产生生的、、配置置给资资产或或某项项业务务用以以抵御风风险冲击的的资本本。
阅读材材料:经济济资本本与账账面资资本、、监管管资本本不同同,它它是根根据资资产所所要承承担的的风险险而倒倒算出出的资资本,,也就就是说说,如如果资资本的的功能能是抵抵御风风险的的话,,一项项金融融业务务需要要多少少资本本才能能抵御御风险险,即即用用于自自身保保险的的资本本量。。
资本要要求
监管资资本
经济资资本
监管当当局要要求的的最低资资本;
计量:资本本充足足率,,其中中,资资本使使用的的是账账面资资本。。
具有主主观性性,是是根据据资产产倒算算出的的资本本
期望损损失
极限损损失
损失概概率
预期损损失:
风险成成本,,由准准备金金控制制。
非预期期损失失:
由股本本控制
极限损损失:
由保险险控制制
:
为风险险提供供保护护,其其中,,核心心资本本是为为意外外损失失提供供保护护,准准备金金(附附属资资本))为预预期损损失提提供保保护
非预期期损失失
(CapitalatRisk;CaR):经济济资本本量的的确定定
与破产产概率率相关关的总总经济济资本本的数数量描描述,,即在在给定定的容容忍水水平下下,金金融机机构为为抵御御风险险所需需要的的资本本量。。
关键::确定定容忍忍水平平(置置信水水平C),,破产产概率率
收益或或损失失的分分布
波动率率乘子子(资资本实实力值值d)):标标准准差的的倍数数(分分位数数)
损失
概率
0
1-C
EL
市场因因子的的波动动性
资产的的波动动性
X
1-C
市场风风险
信用风风险
所需等级
破产概率
正态分布
T分布
Aaa
%
Aa1
%
Aa2
%
Aa3
%
A1
%
A2
%
A3
%
Baa1
%
Baa2
%
Baa3
%
Ba1
%
Ba2
%
Ba3
%
B1
%
置信水水平的的选择择
管理者者的偏偏好::不易易度量量
目标评评级与与破产产概率率
波动率率乘子子d
资本量量的确确定
例题::假定定银行行损益益的年年标准准差为为10亿$,若若损失失的分分布为为正态态分布布,银银行应应该准准备多多少资资本才才能达达到Aaa级的的信用用水平平?T分布布呢??
正态分分布下下:
T分布布下::
CaR是从从银行行的整体全全局出发,,考察察银行行是否否有充充足的的资本本能抵抵御风风险,,以防防止破破产,,是资资本与与风险险相适适应的的概念念。VaR则适适用于于各种种层次的风险险的度度量、、控制制和管管理,,既可可度量量客户及产品的风险险水平平与风风险调调整后后的盈盈利水水平,,也适适用于于设置置基于于VaR的的限制制条件件,它它与资资本无无关。。
CaR与与银银行行的的破破产产概概率率有有关关,,直直接接决决定定了了银银行行的的存存亡亡,,因因而而其其置置信信水水平平要要求求更更高高;;而而VaR可可以以选选择择相相对对较较低低的的置置信信水水平平,,以以获获取取更更高高的的风风险险收收益益。。
三、、绩绩效效评评价价
ROE
ROA
RAROC
SVA
Returnadjustedriskoncapital
Shareholdervalueadded
风险险调调整整收收益益
:基基于于资资本本的的风风险险调调节节收收益益::
:股股东东附附加加值值,,有有时时也也称称为为经经济济附附加加值值((EVA)
一定定时时期期内内创创造造的的、、超超过过资资本本回回报报的的价价值值
资本本成成本本::股股东东要要求求的的最最低低收收益益
将预预期期损损失失看看成成风风险险成成本本
::RAROC管管理理系系统统
风险限额
资本配置
确定报酬
战略管理
风险定价
控制制风风险险
积极极的的
风险险管管理理
例题题::某银银行行今今年年的的利利息息收收入入为为100,,收收费费收收入入为为40,,运运营营成成本本为为20,,预预期期损损失失为为30,,风风险险资资本本为为200,,股股东东要要求求的的资资本本回回报报为为15%%,,则则::
期望RAROC
历史RAROC
::
奖金金按按净净收收入入的的20%%分分配配::
净收入
CaR
要求回报
资本成本
奖金
(1)
(2)
(3)
(4)
(2)*(3)
(5)
交易部门
10
28
15%
2
信贷部门
10
19
15%
2
SVA
RAROC
奖金
(6)
(1)-(4)
(7)
(5)/(2)
(8)
*(1)
交易部门
信贷部门
奖金金按按SVA的的20%%分分配配