文档介绍：购置固定资产的税收筹划

【10/16/2002信息】固定资产具有耗资多、价值大、使用年限长、风险大等特点,它在企业生产经营、生存发展中处于重要地位。因此,在实际工作中,必须重视固定资产购置的税收筹划。
筹资渠道有学问
企业购置固定资产的筹资渠道一般有以下六个方面,即:向金融机构贷款、向其
他企业借款、企业自我积累、企业内部集资、向社会发行债券和股票。从税收的角度
看,企业选择何种方式筹资,关键是看其所承担的税负和税前扣除的多少。
六种筹资方式税收负担由重到轻可以排列为:
(1)企业自我积累。这种筹资方式税负最重。企业自我积累资金是企业的税后利
润,用其购置固定资产,存在双重征税问题,税收负担最重。
(2)向社会发行股票。这种筹资方式税负同样较重。企业要在税后支付股息,股
利支付不能作为费用扣除,这样就增加了企业纳税成本。
(3)向金融机构贷款。利息支出在固定资产使用前应予以资本化,可通过折旧的
方式予以扣除,在经营期内的利息可作为财务费用在当期扣除,因此也就减小了企业
所得税的税基。
(4)向非金融机构或其他企业借款。利息支出处理的方法同金融机构利息一样,
它优于贷款的方面是,这种方式企业的操作余地大,透明度相对较低,在计算企业所
得税时,可以为企业带来一定的好处。
(5)向社会发行债券。这种筹资方式避开了给付中间商的利息支出,债券利息和
向金融机构的贷款处理办法相同。由于利息支出减少应纳税所得额,企业的税费负担
相对较轻。
(6)企业内部集资。企业内部集资入股筹资方式,有操作简便,时间短的优点,
企业集资的利息支出还有同贷款一样的减少税基的作用。应该说,这种筹资方式的税
费负担最轻。
从税收筹划的效果来看,在这六种方式中,企业内部集资和企业之间借款方式产
生的效果最好,向金融机构贷款次之,向社会发行债券和股票再次之,自我积累效果
最差。向社会发行债券和股票时,企业要符合一定的发行条件,透明度相对较高,国
家监管严,税收筹划的空间小。由于自我积累资金的使用者和所有者两者为一,税收
难以分摊和冲销。同时,企业将自我积累的资金投入生产和经营之后,产生的全部税
负要由企业自己负担。
企业在筹资渠道的筹划过程中,除了要考虑税收负担外,还必须充分考虑企业的
自身特点以及风险承受能力。可选择单一筹资方式,也可以采用多种筹资方式组合,
降低企业的风险。在实际操作中,往往多渠道组合筹资的效果好,既能解决所需的资
金问题,又能降低企业的经营风险。
选择购置时机
从纳税筹划角度看,企业购置固定资产的时机,主要考虑两个方面:
。企业是选择在所得税优惠期内购置,还是在所得税
优惠期外购置呢?
企业在优惠期内购置,可以递延企业的获利年度,使企业享受税收减免的期限延
长。例如,一外商投资企业享有“两免三减半”的税收优惠,设立已经两年,企业第
一年亏损20万元,第二年亏损15万元,第三年预计将盈利50万元。企业经过筹划,决
定当年购置一台价值200万元的固定资产,预计使用10年(不考虑残值)。这样,当年
折旧额为20万元,可冲减企业当年获利收入20万元,加上企业前两年的35万元亏损,
企业当年由盈利50万元转为亏损5万