文档介绍：财务分析说明书
企业概况
上海大华塑具股份有限公司位于上海市胜利路100号,它是国有股份有限责任公司,属于一般纳税人,共发行非流通股票550万股。该公司主要的产品是:A型塑具、B型塑具和C型塑具。法人代表:董事长李弘达。
公司2009年的资产总额约为813万元,08年的资产总额约为658万元,%。09年的资本结构为:负债为136万元,所有者权益为677万元,资产负债率为17%,该企业在本年完成的利润近157万元,上交所得税约为38万元,本年的现金及现金等价物净增加额为-122万元。下面我就该公司的财务指标进行分析,主要运用比率分析法,并结合了趋势分析法与基准比较法。
比率分析
(一)财务指标计算
财务指标
09年
08年
偿债能力分析
营运能力分析
(天)
(天)
(天)
(天)
获利能力分析
(元)
(二)指标分析
(1)偿债能力分析
对企业的偿债能力进行分析,是从短期偿债能力和长期偿债能力两个方面进行分析。
短期偿债能力,就是企业以流动资产偿还流动负债的能力,它反映企业偿付日常到期债务的实力,财务人员必须十分重视短期债务的偿还能力,以维护企业的良好信誉。我们在分析时,运用了流动比率和速动比率指标。,;。说明该公司的短期偿债能力是增强了。按照西方企业的长期经验,一般认为流动比率在1-2的范围比较适宜;~1较为合适。相比较而言,上海大华塑具股份有限公司的这两项比率都比较大,说明该公司有过多的货币资金没能好好利用,可能导致失去一些有利的投资和获利机会。
分析长期偿债能力的目的在于预测企业有无足够的能力偿还长期负债的本金和利息。反映长期偿债能力的主要财务指标有:资产负债率和产权比率。,比去年降了很多,产权比率也减少一倍。这说明该公司的长期借款变少了。这主要是由于该公司调整了营运资本结构,更多是利用了所有者权益带来的资本。该公司的长期偿债能力比较强。但没有很好的利用财务杠杆的作用!
(2)营运能力分析
营运能力是指通过企业生产经营资金周转速度的有关指标所反映出来的企业资金利用的效率,它表明企业管理人员经营管理、运用资金的能力。企业生产经营资金周转的速度越快,表明企业资金利用的效果越好、效率越高,企业管理人员的经营能力越强。在对上海大华塑具股份有限公司的营运能力分析时,我主要运用了应收账款周转率、存货周转率、应付账款周转率等指标。从以上指标的计算中可以看出,上海大华塑具股份有限公司09年的各个反映营运能力的指标较之08年都有所提高。这说明该公司提高了营运能力。,,基本是属于比较好的。从存货周转率、应付账款周转率来看,该公司整体上是还可以的,营运能力还比较强。
(3)获利能力分析
获利能力是指企业获取利润的能力。利润是企业内外有关各方都比较关心的中心问题。他是投资者获得投资收益、债权人收取本金和利息的来源,是经营者经营业绩和管理效能的集中表现,也是职工集体福利设施不断完善的重要保障。因此,企业盈利能力分析十分重要。在对上海大华塑具股份有限公司的获利能力分析时,我采用的财务指标有营业利润率、成本费用利润率、资产利润率、所有者权益报酬率和每股收益。营业利润率是企业一定时期营业利润与销售收入的比率。该指标越高,表明企业市场竞争力越强,发展潜力越大,从而获利能力越强。,一块钱的营业收入中,,而