文档介绍：INTELLIGENCE
经济纵横
试述我国商业银行提高资本充足率
的方法途径
中央财经大学金融学院张素婷
摘要:资本充足率也称资本充实率, 是保证银行等金融机构正常运营和发展
所必需的资本比率。国内银行业面临机遇和挑战,而充足的资本金基础是银行业务
拓展的基石,因此,提高资本充足率以抵御银行经营风险尤为迫切。
关键词:商业银行资本充足率途径
随着金融危机影响范围扩大,中国经国务院批准正式成立的中央汇金投资战略投资者是指谋求长期战略利
银监会在 2008 年下半年逐步对银行经有限责任公司,代表政府向中行、建行益,愿意长期持有较大股份,并积极参
营风险加以重视,要求银行提高自身资分别注资 225 亿美元,用于补充资本金。与公司治理的法人投资者。引进战略投
本充足率,中小银行提高到 10%。而近注资后两行的核心资本充足率分别提高资者,是指通过引进包括外资资本和民
期消息显示,国内商业银行 2009 年已 4 个百分点以上, 可见注资是资本充足营资本来增加核心资本的一种方式。它
被要求将资本充足率从 8% 的最低要求率提高的直接途径。但在金融危机的关不仅可以有效稳妥地通过资本市场引入
提高至 12%。另一方面,国内 4 万亿经口,财政注资显然无法成行。资金,同时有利于形成多元化的股权结
济刺激计划的出台, 周边国家银行业受(二)商业银行上市融资构。中行、建行等国有商业银行,在其
国际金融危机冲击较大, 均为国内银行要想在短期内提高资本充足率,自股份制改造中,成功地引入了战略投资
业提供了难得的机会, 而充足的资本金身积累发挥作用的空间很有限。而上市者的概念,使这一形式在中国有了更广
是银行规模扩张的基础。自去年 11 月能使其比较方便快捷地补充资本金,建阔的发展前景,为我国商业银行提高资
以来, 信贷规模持续高速增长, 信贷规立起稳定的资本补充机制,是提高资本本充足率, 补充资本来源提供新的渠
模的高位运行会使商业银行资本充足率充足率的良好途径。浦东发展银行和民道。
出现动态下降趋势, 制约信贷资金的进生银行的成功上市就证明了这一点。这(五)发行长期次级债
一步发放。种种因素都使得国内商业银两家银行上市后的资本充足率有了大幅新协议允许商业银行发行期限在 5
行必须加快脚步采取措施来增加资本充度的上升。因此,我国银行业纷纷通过年以上的无担保的长期次级债券工具增
足率。本文即就我国商业银行如何提高改制上市,符合条件的商业银行, 经过加附属资本。次级债券的主要发行对象
资本充足率作一疏浅探讨。股份制改造和一系列法律审批程序后, 是居民个人,且债券期限一般较长,利
从 2006 年底全面开放金融行业, 通过在国内、国外资本市场公开发行, 率较银行存款利率高。长期次级债务工
为提高我国银行竞争力,金融监管机构筹措资本,增加核心资本来提高资本充具快捷、灵活,可以迅速为商业银行补
颁布一系列规章办法,强调资本约束, 足率。目前 IPO 能否开闸尚存疑虑,股充资本,提供一个改善经营状况、调整
要求银行资本能有效覆盖经营风险,形市低迷前行,上市融资也不是好办法。资产结构的缓冲期。2003 年,当时实
成以资本充足率为核心的新银行经营框(三)金融可转债施股改上市的国有银行资本充足率普遍
架。近