文档介绍：word
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财务报表分析
资产负债表分析
资产规模和资产结构分析
单位：万元
项目
年初数
年末数
增减变动
流动资产：
金额
比重
金额
比重
金额
比重能力较为常用的比率。它可以衡量企业短期偿债能力的大小。
对债权人来讲，此项比率越高越好，比率高说明偿还短期债务的能力就强，债权就有保障。对所有者来讲，此项比率不宜过高，比率过高说明企业的资金大量积压在持有的流动资产形态上，影响到企业生产经营过程中的高速运转，影响资金使用效率。假如比率过低，说明偿还短期债务的能力低，影响企业筹资能力，势必影响生产经营活动顺利开展。
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当流动比率大于2时，说明企业的偿债能力比拟强，当流动比率小于2时，说明企业的偿债能力比拟弱，当流动比率等于1时，说明企业的偿债能力比拟危险，当流动比率小于1时，说明企业的偿债能力非常困难。
我公司，，，按一般公认标准来说，说明企业的偿债能力较强，且短期偿债能力较上年进一步增强。
3、速动比率分析
流动比率虽然可以用来评价流动资产总体的变现能力，但人们还希望，特别是短期债权人，希望获得比流动比率更进一步的有关变现能力的比率指标。这就是速动比率。
通常认为正常的速动比率为1，低于1的速动比率被认为企业面临着很大的偿债风险。
影响速度比率可信性的重要因素是应收帐款的变现能力。帐面上的应收帐款不一定都能变成现金，实际坏帐可能比计提的准备要多；因此评价速动比率应与应收账款周转率相结合。速动比率同流动比率一样，反映的是期末状况，不代表企业长期的债务状况。
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，，就公认标准来说，该企业的短期偿债能力是较强的。
进一步分析我公司偿债能力较强的原因，可以看出：
①%，公司货币资金占用过多会大大增加企业的机会本钱。
②企业应收款项占比过大，%，该请况可能会导致虽然速动比率合理，但企业仍然面临偿债困难的情况。
4、现金率分析
现金比率是速动资产扣除应收帐款后的余额。速动资产扣除应收帐款后计算出来的金额，最能反映企业直接偿付流动负债的能力。现金比率一般认为20%以上为好。但这一比率过高，就意味着企业流动负债未能得到合理运用，而现金类资产获利能力低，这类资产金额太高会导致企业机会本钱增加。
从上表中可以看出，，，比率远高于一般标准20%，说明企业直接偿付流动负债的能力较好，但流动资金没有得到了充分利用。
〔三〕长期偿债能力指标分析
项目
期末数
期初数
变动情况
资产负债率
产权比率
-
-
资产负债率=总负债/总资产
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产权比率=总负债/股东权益
1、资产负债率
资产负债率反映企业偿还债务的综合能力，如果这个比率越高，说明企业偿还债务的能力越差；反之，偿还债务的能力较强。
一般认为，-。对于经营风险比拟高的企业，为减少财务风险，选择比拟低的资产负债率；对于经营风险低的企业，为增加股东收益应选择比拟高的资产负债率。
，，-。数据显示企业处于资不抵债状态，说明该企业的偿债能力极弱，长期偿债压力大。
2、产权比率
产权比率不仅反映了由债务人提供的资本与所有者提供的资本的相对关系，而且反映了企业自有资金偿还全部债务的能力，因此它又是衡量企业负债经营是否安全的有利的重要指标。一般来说，这一比率越低，明确企业长期偿债能力越强，债权人权益保障程度越高，承当风险越小，一般认为这一比率在1，即在1以下，应该是有偿债能力的，但还应该结合企业具体情况加以分析。当企业的资产收益率大于负债本钱率时，负债经营有利于提高资金收益率，获得额外的利润，这时的产权比率可以适当高些，产权比率高，是高风险、高报酬的财务结构；产权比率低，是低风险、低报酬的财务结构。
我公司期末产权比率为-，期初产权比率为-，明确我公司负债大于总资产，债权人的权益得不到保障，属于高风险的财务结构。期末的产权比率由期初的--，说明企业的长期偿债能力有所上升，但长期偿债能力任然极差。
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