房贷还款方式选择.docx

文档介绍：
房贷还款方式选择
房贷还款方式选择
货币时间价值：
〔1〕货币随时间推移会发生增值
〔2〕不同时点的价值量不行比
〔3〕货币时间价值的计算是等值换算
〔4〕长期决策必需考虑时间价值
#215;12月=240月
计算出：每月还款额=
还完贷款后共付利息=×2年×12月-700 000
=503
2、等额本金还款法〔递减法〕
每月归还本金=700 000÷240个月=
第一个月归还利息=700 000×%=3500元
第一个月的还款额=+3500=
此后每月归还利息
=〔贷款本金－×〔n-1〕〕×月利率










%

×%=。
还完贷款后共付利息
=×240×%+×239×%+×
238×%+……+×1×%
=×%×〔240+239+238+……+1〕
=421 750元 假如不考虑货币时间价值，等额本金还款法可少付利息
=503 -421 750元=81 。
但假设考虑时间价值，两种方式不存在时间差异，正是由于
忽视了货币时间价值，许多借款人误以为自己选择等额本息还款法多付了利息。
金
额
每次归还本息数额比拟 还款次数
从图中可以看出，对于等额本息还款法，随着还款次数的
增加，贷款者每次归还的贷款始终保持不变；对于等额本金还款法，随着还款次数的增加，贷款者每次归还的贷款直线下降。
金额
每次归还利息比拟 还款次数











从图中可以看出：两种方法随着还款次数的增加，每次偿
还的利息都是逐步削减的，但由于等额本息法是曲线下降，而等额本金法是直线下降，等额本息法所还的利息都大于等额本金法法所还的利息。因此，从所还的利息角度看，采纳等额本息法在还完全部款项之后所还的利息总额势必大于采纳等额本金法在还完全部款项后所还的利息总额。
金
额
每次归还本金数额比拟 还款次数
从图中可以看出：对于等额本息还款法，随着还款的次数
的增加，贷款者每次归还的本金渐渐