文档介绍：财务管理公式集合
利率= 纯粹利率+通货膨胀附加率+变现力附加率+违约风险附加率+到期风险附加率
基本财务比率:
变现能力比率:
流动比率=流动资产/流动负债
速动比率(酸性测试比例)=(流动资产—存货)/流动负债
保守速动比率=(现金+短期证券+应收帐款净额)/流动负债
资产管理比率:
营业周期=存货周转天数+应收账款周转天数
存货周转天数=360/存货周转天数
存货周转率=销售成本/平均存货
应收帐款周转天数=360/应收账款周转率
应收帐款周转率=销售收入/平均应收账款
流动资产周转率360/应收账款周转率
总资产周转率=销售收入/平均总资产
负债比率:
资产负债率=(负债总额/资产总额)*100%
产权比率=(负债总额/股东权益)*100%
有形净值债务率=[负债总额/(股东权益—无形资产净值)]*100%
已获利息倍数=息税前利润/利息费用
长期债务与营运资金比率=长期负债/(流动资产—流动负债)
赢利能力比率:
销售净利率=(净利润/销售收入)*100%
销售毛利率=(销售收入—销售成本)/销售收入*100%
资产净利率=(净利润/平均资产总额)*100%
净资产收益率=(净利润/平均净资产)*100%
权益乘数=1/(1-资产负债率)
权益净利率=资产净利率×权益乘数
资产净利率=销售净利率×资产周转率
权益净利率=销售净利率×资产周转率×权益乘数
上市公司财务比率:
每股收益=净利润÷年末普通股总数
每股收益=(净利润-优先股股利)÷(年末股份总数-年度末优先股数)
平均发行在外的普通股股数=∑(发行在外普通股股数×发行在外月份数)÷12
市盈率=普通股每股市价/普通股每股收益
每股股利=股利总额/年末普通股股份总数
股票获利率=每股股利/每股市价
股利支付率=每股股利/每股净收益
股利保障倍数=每股收益/每股股利
留存盈利比率=(净利润-全部股利)/净利润
每股净资产=年末股东权益/年末普通股数
市净率=每股市价/每股净资产
现金流量分析:
销售收现比=销售收现/销售额
预计销售商品收入=销售额*增长率*销售收现比
预计经营现金流出=销售商品流入/流入流出比
预计购买商品和劳务付现=经营现金流出*购买商品和劳务占经营活动流出百分比
现金到期债务比=经营现金净流入/本期到期债务
现金流动负债比=经营现金净流入/流动负债
现金债务总额比=经营现金净流入/债务总额
销售现金比率
每股营业现金净流量=经营现金净流入/普通股股数
全部资产现金回收率=(营业现金净流量/全部资产)*100%
现金满足投资比率=近5年经营活动现金净流入/近5年资本支出、存货增加、现金股利之和
现金股利保障倍数=每股营业现金净流量/每股现金股利
收益质量分析:
净收益营运指数=经营净收益/净收益=(净收益-非经营收益)/净收益
经营活动净收益=净收益-非经营收益
经营所得现金=经营活动净收益+非付现费用
现金营运指数=经营现金净流量/经营所得现金
(外部)融资需求=资产增加额-负债自然增加额-留存收益的增加额
=新增销售额×(敏感资产百分比-敏感负债百分比)-预计销售收入×预计销售净利率×(1-股利支付率)
外部融资占