文档介绍：第五章经纪业务相关实务
第一节股票网上发行
。
:经济性;高效性。
:网上竞价发行和网上定价发行。
:经济性、高效性、市场性、连续性。
:股价容易被机构大资金操纵。
:

网上定价发行
网上竞价发行
发行价格的确定方式不同
事先确定价格
事先确定发行底价,由发行时竞价决定发行价
认购成功者的确认方式不同
抽签决定
价格优先、同等价位时间优先原则决定
,我国开始实行首次公开发行股票的询价制度。
:
上交所:1000股~‰(1000股的整数倍)
深交所:500股~999 999 500股(500股的整数倍)
:
(1)投资者申购(T+0日)。
(2)申购资金冻结、验资及配号(T+1日)。
(3)摇号抽签、中签处理(T+2日)。
(4)申购资金解冻(T+3日)。
(5)结算与登记。
:
(1)发行公告的刊登。
(2)已经参与网下初步询价的配售对象不得参与网上申购。
(3)网上发行与网下发行的回拨。
(4)网下股份登记。
第二节分红派息、配股及股东大会网络投票
。
:
(1)申请材料送交日(T-5日前)。
(2)中国结算上海分公司核准答复日(T-3日前)。
(3)向证券交易所提交公告申请日(T-1日前)。
(4)公告刊登日(T日)。
(5)权益登记日(T+3日)。
(6)除息日(T+4日)。
(7)发放日(T+8日)。
,我国A股的配股权证不挂牌交易,不允许转托管。
:
(1)证券交易所按上市公司的送配公告,在股权登记日闭市后根据每个股东股票账户中的持股量,按照无偿送股比例,自动增加相应的股数并主动为其开立配股权证账户,按有偿配股的比例给予相应数量。
(2)配股缴款期限内,承销商确定一个交易席位代理上市公司作为买入方按证券交易所规定的统一的证券代码申报买入配股权证。
(3)证券公司的营业网点均可按照上市公司公告中的配股价格受理投资者的配股认购缴款业务。
(4)由于是申报卖出,因此证券交易所利用电脑交易撮合系统的控制卖空的功能,即可判别客户拥有配股权证的数量,一旦确认即可撮合成交。
(5)每日闭市后,配股缴款自动纳入清算系统,同其他证券交易的清算资金同步划拨,最后集中划入承销商的买方席位。
(6)在配股权证缴款期结束后,由承销商将配股缴款集中划付给上市公司,完成整个配股缴款工作。
(7)按照有关规定,在配股缴款过程中,证券公司不得向客户收取佣金、过户费和印花税等交易费用。
:
(1)在股权登记日(R日)收市后,证券营业部接收股份结算信息库中的配股权证数据,即证券营业部根据每个股