文档介绍：武汉森泰环保股份有限公司公开转让说明书1挂牌公司声明本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺本公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。中国证监会、全国中小企业股份转让系统有限责任公司(以下简称“全国股份转让系统公司”)对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见,均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益做出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定,本公司经营与收益的变化,由本公司自行负责,由此变化引致的投资风险,由投资者自行承担。武汉森泰环保股份有限公司公开转让说明书2重大事项提示本公司特别提醒投资者注意下列重大事项:一、规模风险公司目前规模较小,在水处理行业属于小规模民营企业,公司目前存在BOT业务,由于BOT业务资金回收期限长,前期资金投入较大。同时公司存在EPC水处理工程总承包业务,该业务款项存在一定的回收周期,未来承做BOT项目可能会造成资金紧张,公司流动资金不足会给正常经营带来一定的负面影响。二、市场开拓风险目前公司业务集中在湖北、江西区域,为扩大规模,争夺市场份额,未来将会拓展业务区域,在外地承揽及承做项目,但受公司员工人数的限制,公司在未来发展规划中也提出了增强人力资源方面的计划,届时,公司的人力成本将大幅上升,但就目前的市场开拓情况,湖北、江西以外区域的业务规模较小,短时间内将会对公司的利润造成一定的影响。三、行政处罚的风险2013年4月,江西省环保厅对江西新干森泰水务有限公司下达了《行政处罚事先(听证)告知书》,江西森泰存在对外排水污染物超标和未按要求堆放污泥的情形。虽然江西省环保厅截至本公开转让说明书签署日并未正式下达《行政处罚决定书》,且公司已采取了相应弥补及整改的措施,但介于各地的政策环境等因素,不排除公司仍存在被处罚的风险。四、公司治理的风险有限公司阶段,公司法人治理结构不完善,管理层规范意识不高。存在未定期召开股东会,执行董事未定期向股东会报告工作,监事未切实地履行监督的职责,关联交易、关联方资金拆借、重大对外投资等未经过决策审批程序的情况。股份公司成立后,根据公司法等相关法律法规的规定,公司结合自身发展阶段和特点,制订了与之相适应的内部控制制度。但股份公司成立时间较短,公司内部控制制度的执行需要经过一段时间的检验。随着公司业务的不断扩展,对公司法武汉森泰环保股份有限公司公开转让说明书3人治理的要求越来越高。如果公司内部控制制度不能得到有效的执行,运作不够规范,存在影响公司健康、稳定发展的风险。五、税收优惠政策变化对公司业绩不利的风险根据2008年12月9日财政部、国家税务总局颁布的《关于资源综合利用及其他产品增值税政策的通知》(财税[2008]156号)的相关规定,污水处理劳务收入免征增值税。公司子公司黄冈市新泰水务有限公司、江西新干森泰水务有限公司和武汉森泰环保工程有限公司黄冈分公司享受该税务优惠。若相应的税收优惠政策发生变化导致公司不再享受该优惠政策将对公司经营业绩产生一定不利影响。公司取得了《高新技术企业证书》(证书编号为GR201442000812),该证书的有效期为3 年。根据相关法律法规规定,公司从2014年1月1日至2016年12月31日适用的企业所得税税率为15%。如果公司未来不能满足高新技术企业的认定条件或国家有关税收优惠政策发生变动,公司不能享受15%税率的企业所得税优惠,将对公司的税后利润产生不利影响。六、应收账款余额较大带来的回收风险公司2014年末、2013年末应收账款余额分别为16,700,、12,500,,%、%,比重较高,主要是由公司所处行业特点、营销模式和客户特点决定的。公司已遵循谨慎性原则计提较为充分的应收账款坏账准备。但随着公司未来业务规模的进一步扩大,应收账款余额还会逐年增加,公司仍存在不可预见的应收账款无法收回的风险。七、资产负债率较高的风险2014年末、2013年末净资产分别为26,858,、17,505,,资产总额为99,381,、71,802,。公司资产负债率较高,2014年末、%、 %,这主要由于报告期内公司应付账款、预收款项金额较大所致。如果宏观经济形势发生不利变化或者信贷紧缩,同时公司工程回款速度减慢,公司将面临较大的资金压力。如果未来公司不能通过其它渠道获得发展所需资金,公司业务的进一步发展可能在一定程度上受到不利影响。武汉森泰环保股份有限公司公开转让说明书4八、存货余额较大风险报告期内2