流动性风险管理教材1.ppt

文档介绍：Session7流动性风险管理2019/11/281内容一、流动性风险的概念和成因二、流动性风险的度量流动性财务信息指标流动性市场信息指标三、流动性风险管理技术四、流动性风险管理理论资产管理理论负债管理理论资产负债管理理论资产负债表内表外统一管理理论2019/11/282什么是流动性??银行获得流动性的途经有很多,如果资产能以较少的价格损失迅速地转变为所需现金,那么这种资产就具有该动性;如果一家银行能够以同类银行支付的可比利率借到资金,那么该负债也具有流动性。一般而言,小银行筹措现金的能力有限,主要依靠短期资产满足流动性需要。相反,大银行主要不是通过资产,而是通过负债获取为满足流动性所需要的资金。相应地流动性风险,或者说流动性不足的风险就是指商业银行在遇到存款挤提或贷款需要增加时,不能迅速地从市场上获得流动性资金而使银行的信誉和筹资能力受到损失的风险。2019/11/284第一节流动性风险概述一、流动性概念:流动性VS清偿能力从法律上讲,清偿能力是指银行的资产大于负债,即资本为正值,换句话说,只要银行有足够的时间,完全可以将资产变现,清偿所有的负债。可现实中上门提款的储户往往不会给银行变现的机会,当挤提出现时更是一分钟都等不了,这时就全靠银行在流动性上的功力了,即能够随时满足所有提款或还款以及客户信用需求的能力。5第一节流动性风险概述第一节流动性风险概述一、流动性概念:流动性VS清偿能力不难看出,流动性与清偿能力之间存在着较大的差异:有的银行,虽然资产总价值大于、甚至远远大于负债总价值,在法律上具有充分的清偿能力;但只要是流动性不足,应付不了挤提,那么除了关门歇业之外,恐怕也就没有其它更好的选择了。反过来,有的银行虽然资产价值远低于实际负债价值,这可能是由于证券、房地产贷款损失或是其它别的什么原因,但只要能保持大量的流动性资金、仍可满足公众的提款要求,则往往能够渡过难关,转危为安。6第一节流动性风险概述什么是流动性?银行流动性的具体职能:银行通过保持适当的流动性可以保证其债权人得到偿付;银行保持适当的流动性就有能力兑现对客户的贷款承诺;银行保持适当的流动性可以使银行把握任何有利可图的机会,扩展其资产规模;又可使银行在不利的市场环境下出售其流动性资产,避免资本亏损。2019/11/287第一节流动性风险概述二、流动性风险的概念巴塞尔银行监管委员会《有效银行监管的核心原则》对流动性风险定义为:流动性风险是指银行无力为负债的减少或资产的增加提供融资的可靠性,即当银行流动性不足时,无法以合理的成本迅速增加负债或变现资产获得足够的资金,从而影响其赢利水平。8第一节流动性风险概述第一节流动性风险概述二、流动性风险的概念在极端情况下,流动性不足会造成银行的清偿问题。商业银行的流动性表现在两个方面,其一是资产的流动性,主要是指银行资产在不发生损失的前提下,迅速变现的能力,资产变现能力越强,所付成本越低,则流动性越强;其二是负债的流动性,是指银行能够以较低的成本获得所需资金的能力,筹资的能力越强,所付的成本越低,流动性越强。银行的流动性一旦出现不确定性,则会产生流动性风险。:银行不能以合理的利率筹集到期限相同或相近的资金为其资产组合提供融资大通曼哈顿银行认为:银行不能满足其客户提款、申请新贷款或偿付到期债务的要求原第一芝加哥银行认为:银行不能及时履行其现在和未来的金融义务金融机构无法在不增加成本或资产价值不发生损失的情况下,及时满足客户流动性需求的可能性是指商业银行无力为负债的减少或资产的增加提供融资而造成损失或破产的风险