文档介绍：供应链金融融资模式竞争优势研究3558
供应链金融融资模式竞争优势研究
刘燕 14809126
摘要:供应链金融为中小型企业提供了一个融资平台,形成了一个1:1:N的模式,即一家银行对应一个供应链核心企业,再由核心企业对应着多家中小型企业。本文将通过分析深圳发展银行的供应链金融融资模式,进而深入研究其竞争优势。
关键字:供应链金融,中小型企业,深圳发展银行,1:N
引言
现代物流的发展离不开金融服务的支持。但是,当前国内金融服务的发展在一定程度上影响了现代物流发展:一方面物流企业不能为广大客户,特别是一些中小型企业提供物流与金融集成化的综合服务;另一方面企业资金周转率低,原材料、半成品或产品不能够物畅其流,影响了企业物流运作的效率。同时,中小型企业的资产规模小、抵质押物少、资信较低的现实情况使得企业不得不挣扎在“想借借不到”的尴尬中。供应链金融是一个新的概念,它为中小型企业融资困难提供了新的机遇,实现“多赢”,将核心企业竞争转变为供应链竞争。
供应链金融融资模式——以深圳发展银行为例
供应链金融是将资金流有效地整合到供应链管理中来,既为供应链各个环节的弱势企业提供贷款融资服务,以促进供应链核心企业及上下游配套企业
“产—供—销”链条稳固和流转顺畅同时又通过金融资本与实业经济协作,构筑银行、企业和商品供应链互利共存、持续发展、良性互动的产业生态。
在“供应链金融”融资管理模式下,供应链金融以供应链上下游企业之间交易向下的资金流、物流和信息流为依托,以交易向下的未来现金回笼为还款保障,由商业银行向企业提供金融支持,满足企业综合金融服务需求。银行资金表面上注入单一中小企业,但由于供应链的关联性,处在供应链上的任一企业获得银行资金就等于关联企业全部获得资金,少量的银行资金进入供应链,可以带动整个“链条”运转获得巨大的经济收益,而且借助银行信用的支持,中小企业还能获得更多的商机。
下面我们将通过了解分析深圳发展银行对供应链金融在业务上的探索与尝试,来更为具体详细的分析供应链金融融资模式的竞争优势。
深圳发展银行介绍
深圳发展银行(以下简称深发展)是中国第一家面向社会公众公开发行股票并上市的商业银行,于1987年5月首次公开发售人民币普通股,并于1987年12月22日正式成立,总部设在深圳。经过二十多年的快速发展,深发展综合实力日益增强,成为了一家在北京、上海、广州、深圳、杭州、武汉等22个经济发达城市设立了约300家分支机构的全国性商业银行,在北京、香港设立代表处,并与境外众多国家和地区的600多家银行建立了代理行关系。
面对纷繁多变的经营环境,深发展以出色的适应力积极应对,扎实推进各项改革,稳步实施发展战略,在包括供应链金融、零售业务等核心业务领域方面继续加大投入,进一步夯实竞争优势。在公司业务方面,深发展确立了
“面向中小企业,面向贸易融资”的发展战略,在全国率先推出围绕核心企业、开发上下游企业的全方位授信模式——“供应链金融”,并保持在国内同业间的领先优势,品牌价值持续提升。同时,国际业务、离岸业务稳健发展,作为国内首家获得离岸网银业务资格的商业银行,深发展已为公司客户搭建起跨时空、全方位的银行服务体系。
深发展供应链金融——决策与竞争
从1999年开始试点摸索至今,深发展供应链金融业务发展已十余年。截至2010年6月30日,其授信余额增至1454亿元,不良率仅维持在01>.35%,所涉足的行业已涵盖钢铁、汽车、油品、煤炭、有色、矿石、橡胶、塑料、工程机械、装备制造、化肥、纺织、水泥、纸品、电子、电器、电线电缆、通信/IT、食品、农副产品等十余个行业,已开发了覆盖供应链全程的融资产品。
深发展认为,供应链金融是指对供应链内部的交易结构进行分析的基础上,运用自偿性贸易融资的信贷模型,并引入核心企业、物流监管公司、资金流导引工具等的风险控制变量,对供应链的不同节点提供封闭的授信支持及其他结算、理财等综合金融服务。
1990年代中期开始,为了缓解中小企业融资难的问题,我国政府采取了一系列旨在支持中小企融资的政策。如1998年6月中国人民银行发布了《加强对中小企业信贷服务的通知》,通知要求各商业银行成立中小企信贷部,并三次提高中小企业贷款利率。在此契机下,深发展开始尝试对中小企业进行研究。研究发现,大多数中小企业都与大型企业存在交易关系,伴随着大型企业的持续发展,这种交易关系是非常稳定的,并且是不可或缺的。但是由于在供应链中处于弱势地位,大型企业往往将资金、库存的压力转移给上下游中小企业,造成中小企业短期资金周转的困难。
既有威胁,又有机遇。深发展有探寻自己作为中小股份制银行合意定位的诉求,而中小企业又面临着大银行惜贷的现实。很大的市场,对深发展来说,既是诱惑,又是一次“摸着石头过河”的尝试。